ГЛАВА 4. ТЕХНОЛОГИИ УПРАВЛЕНИЯ
ДЕНЕЖНЫМИ ПОТОКАМИ ОРГАНИЗАЦИИ
Сущность системы управления денежными потоками
Денежный поток –аналог английского cash flow (поток наличности) есть результат движения денежных средств организации за тот или иной период времени, или это разность между поступлениями денежных средств организации и их выплаты за определенный период.
Классификация денежных потоков организации по основным признакам представлена в таблице 4.1.
Таблица 4.1
Классификация денежных потоков организации
| Признаки классификации денежных потоков организации | Виды денежных потоков организации |
| 1. По масштабам обслуживания хозяйственного процесса | -Денежный поток по организации в целом -Денежный поток по отдельным структурным подразделениям организации -Денежный поток по отдельным хозяйственным операциям |
| 2. По видам хозяйственной деятельности | -Денежный поток по операционной деятельности -Денежный поток по инвестиционной деятельности -Денежный поток по финансовой деятельности |
| 3. По направленности движения денежных средств | -Положительный денежный поток - Отрицательный денежный поток |
| 4. По вариативности направленности движения денежных средств | - Стандартный денежный поток - Нестандартный денежный поток |
| 5. По методу исчисления объема денежного потока. | - Валовый денежный поток - Чистый денежный поток |
| 6. По характеру денежного потока по отношению к организации | - Внутренний денежный поток - Внешний денежный поток |
| 7. По уровню достаточности объема денежного потока | - Избыточный денежный поток - Дефицитный денежный поток |
| 8. По уровню сбалансированности объемов взаимосвязанных денежных потоков | - Сбалансированный денежный поток - Несбалансированный денежный поток |
| 9. По периоду времени | - Краткосрочный денежный поток - Долгосрочный денежный поток |
| 10. По формам используемых денежных средств | - Наличный денежный поток - Безналичный денежный поток |
| 11. По виду используемой валюты | - Денежный поток в национальной валюте - Денежный поток в иностранной валюте |
| 12. По значимости в формировании конечных результатов хозяйственной деятельности | - Приоритетный денежный поток - Второстепенный денежный поток |
| 13. По предсказуемости возникновения | - Полностью предсказуемый денежный поток - Недостаточно предсказуемый денежный поток - Непредсказуемый денежный поток |
| 14. По возможности регулирования в процессе управления | - Денежный поток, поддающийся регулированию - Денежный поток, не поддающийся регулированию |
| 15. По возможности обеспечения платежеспособности | - Ликвидный денежный поток - Неликвидный денежный поток |
| 16. По законности осуществления | - Легальный денежный поток - Нелегальный денежный поток |
| 17. По методу оценки по времени | - Настоящий денежный поток - Будущий денежный поток |
| 18. По непрерывности формирования в рассматриваемом периоде | - Регулярный денежный поток - Нерегулярный денежный поток |
Виды притоков и оттоков денежных средств по видам деятельности (операционной, инвестиционной, финансовой) представлены в таблице 4.2.
|
|
|
|
|
|
Таблица 4.2
Составляющие денежного потока
| Приток денежных средств | Отток денежных средств | ||
| Операционная деятельность | |||
| Выручка от реализации продукции, работ, услуг | Платежи поставщикам сырья и материалов, сторонним исполнителям отдельных видов услуг | ||
| Поступления дебиторской задолженности | Выплата заработной платы | ||
| Поступления от продажи материальных ценностей, бартера | Платежи в бюджет всех уровней и внебюджетные фонды | ||
| Авансы покупателей | Погашение кредиторской задолженности | ||
| Инвестиционная деятельность | |||
| Продажа основных выбывающих средств и нематериальных активов | Капитальные вложения на развитие производства | ||
| Поступления средств от продажи долгосрочных финансовых вложений | Долгосрочные финансовые вложения | ||
| Дивиденды, проценты от долгосрочных финансовых вложений | |||
| Финансовая деятельность
| |||
| Краткосрочные кредиты и займы | Погашения краткосрочных обязательств | ||
| Долгосрочные кредиты и займы | Погашение долгосрочных кредитов, займов | ||
| Поступления от продажи векселей, оплаты их должниками | Выплата дивидендов | ||
| Поступления от эмиссии акций | Покупка и оплата векселей организацией | ||
| Целевое финансирование | |||
Управление денежными потокамипредставляет собой систему принципов и методов разработки и реализации управленческих решений, связанных с формированием, распределением и использованием денежных средств и организацией их оборота, направленных на обеспечение финансового равновесия организации и устойчивости ее роста.
Управление денежными потоками организации направлено на решение следующих основных задач (табл. 4.3):
Таблица 4.3
Система основных задач, направленных на реализацию главной цели управления денежными потоками организации
| Главная цель управления денежными потоками | Основные задачи управления денежными потоками | ||
| Обеспечение постоянного финансового равновесия организации
| 1.Формирование достаточного объема денежных ресурсов организации в соответствии с потребностями ее предстоящей хозяйственной деятельности | ||
| 2.Оптимизация распределения сформированного объема денежных ресурсов организации по видам хозяйственной деятельности и направлениям использования | |||
| 3.Обеспечение высокого уровня финансовой устойчивости организации в процессе ее развития. | |||
| 4.Поддержание постоянной платежеспособности организации. | |||
| 5.Максимизация чистого денежного потока, обеспечивающая заданные темпы экономического развития организации на условиях самофинансирования. | |||
| 6.Обеспечение минимизации потерь стоимости денежных средств в процессе их хозяйственного использования в организации. |
Система управления денежными потоками реализует свою главную цель и основные задачи путем осуществления определенных функций (рис. 4.1).
Дата добавления: 2018-06-27; просмотров: 397; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!