Основные задачи финансового менеджера в области управления капиталом предприятия

1.4.1. Упрощенный вариант

I.	Управление основным капиталом (необоротными активами - Ано):
1.1.	Планирование капитальных затрат воспроизводства Аном
1.2.	Организация использования основных производственных фондов (Аном = Фос)
1.3.	Контроль использования Аном = Фос и И
1.4.	Регулирование использования Аном = Фос
II.	Управление оборотным капиталом (оборотными активами - Аоб)
2.1.	Планирование затратвоспроизводства Аоб
2.2.	Организация использования Аоб
2.3.	Контроль использования Аоб
2.4.	Регулирование использования Аоб
III.	Управление портфелем ценных бумаг
3.1	Определение цены облигаций и акций при их покупке и продаже
3.2	Страхование (хеджирование) купли-продажи реального товара с помощью биржевой игры

1.4.2. Полный вариант

№ п/п	Функции финансово-экономического управления	Операции финансово-экономического управления
№ п/п	Функции финансово-экономического управления	Планирование	Организация	Контроль	Регулирование
1	Управление основным имущественным капиталом - Ано	Размера и затрат воспроизводства Аном	Использования Аном Реализации инвестиционных проектов	Использования Аном Реализации инвестиционных проектов	Выполнения планов и координация использования и воспроизводства
2	Управление оборотным имущественным капиталом предприятия - Аоб	Размера, затрат воспроизводства Аобм	Структуры оборотного капитала - мобилизация финансовых ресурсов	Затрат оборотного капитала и его использования	Использования Аобм и координация исполнителей
3	Управление финансовым капиталом предприятия – К	Пакета ценных бумаг Возврата дебиторской задолженности Кредиторской задолженности Финансовой надежности и ликвидности Структуры капитала	Работы на фондовом рынке Работы по возврату долгов Мобилизация финансовых ресурсов для расширенного воспроизводства основного и оборотного капитала	Эффективности ценных бумаг и пакета ЦБ Финансовой надежности и ликвидности Структуры основного и оборотного капитала	Пакета ценных бумаг – состава и структуры ракета

Таблица 1.3

Практикум к теме «Основы финансовой математики»

№	Условия задачи	Задание			Формула	Ответ
	Простые проценты			Вар.0
1	Сколько процентов (денег) должен выплатить заемщик кредитору (инвестору) за пользование ссудой в К1 тыс.грн. за Тп месяцев по ссудной ставке Ес?	К₁		100	*Д_% = К₁ Ес / Тг * Тп =** из формулы (1) табл. 1.2	5
		Тп		6
		Ес		0,1
		Тг		12
2	Ссуда в К1 тыс. грн. выдана на Тп дней под Ес годовых. Найти размер погасительного платежа, если год не високосный.	К₁		100	*Кt = К₁ (1 + Ес / Т г * Тп) =** формула (1) – простые %	104,384
		Тп		200
		Ес		0,08
		Тг		365
3	Вы временно не имеете свободных средств для оплаты товара и хотите рассчитаться векселем. На какую сумму вы предложите продавцу вексель на Тп дней, стоимостью К₁ тыс.грн., если продавец согласен на Ес годовых?	Тп		30	*К_t = К₁ (1 + Ес / Тг * Тп ) =** формула (1) - простые %	120,493
		К₁		120
		Ес		0,05
		Тг		365

4	Через Тп дней с момента подписания контракта должник обязан уплатить К_t тыс. грн. Кредит предоставлен под Ес годовых. Какую сумму получит должник и какие % выплатит должник?	Тп		180	*К₁ = К_t/ (1 + Ес / Тг Тп ) = формула (2) К_t - К₁ =**	30,109 0,891
		К_t		31
		Ес		0,06
		Тг		365

5	Тратта (переводной вексель) выдана на сумму К_t тыс. грн. с уплатой через 100 дней. Владелец этого векселя учел его в банке на Тдi дней по предложенной ставке Ед годовых Какую сумму получит на руки держатель векселя и что заработает банк на этой операции?	К_t	100		*К_t55 = К_t (1 – Тдi/360 * Ед)** = из формулы (1), применяется банками при учете векселей	98,778
		Тдi	55
		Ед	0,08



	Сложные проценты
6	Капиталовложения в размере К₁ грн. Вложены в дело в текущем году. Предполагается что они начнут давать отдачу со следующего года по норме эффективности Е годовых. Как вырастет этот капитал через t года?				*К₄ = К₁ (1 + Е)^t =** формула (1) - сложные %	7870,528
		К₁	4500
		Е	0,15
		t	4

7	Какую сумму нужно инвестировать (или депонировать) сегодня, чтобы через t лет при доходности в E получить искомую сумму в K_t тыс. грн.?	t	5	К₁ = К_t / (1 + Е) ^t = формула (1) - сложные %	107,732
		E	0,3
		К_t	400

8	Ежегодно откладывается на сберегательный вклад ∆Кi тыс. грн. при годовой норме доходности Е. Какая сумма образуется на счету через t лет?	DКi	2,5	*К₅= DKi [((1 + Е)^t–1) / Е] =** формула (3) - денежный поток	15,263
		Е	0,1
		t	5

9	Для приобретения необходимого оборудования требуется K_t тыс. грн. Какую сумму необходимо ежегодно откладывать, чтобы через t лет накопить указанные средства, если деньги в банке обеспечиваются депозитным процентом E годовых?	K_t	420	*DК_i = Кt Е / ((1 + + Е) ^t–1) =** из формулы (3) – денежный поток	46,444
		t	5
		E	0,3



10	Потребный стартовый капитал предпринимателя K т.д.е. Ожидаемый ежегодный экономический эффект составит DПi т.д.е. на протяжении t лет. Окупаются ли эти капиталовложения, если альтернатива дает E %?	К	490	*П_t = DП_i (1-(1+Е) ^{- t}) / Е = формула (4) Окупается, если Э = Пt – К > 0**	365,784
		DПi	225
		t	2
		E	0,15		-124,22 Нет
					-124,22 Нет
11	Капиталовложения 1-го года - К₁ т.д.е.; 2-го- К₂т.д.е. Ожидаемый экономический эффект в 1-ом году реализации программы - П₁ т.д.е.; во 2-м - П₂ т.д.е.; в 3-м - П₃ т.д.е. Определить ЧПС по результатам 5-летней программы реализации и при альтернативной инвестиции, обещающей Ед % годовых. Выгодны ли данные капиталовложения?	K₁	620	Расчет выполняется в табличной форме (см. приложение к примеру 11) Используется формула ЧПС (будет рассматриваться далее)	-395 Нет
		K₂	830
		П₁	351
		П₂	440
		П₃	512
		Ед	0,12

Приложение к задаче №11

t	K	П	kд при Ед = 12%	Ппр = П * Ед	Кпр = *К Ед**	ЧПС = Ппр - Кпр
1	620	0	0,893	0	554	-554
2	830	0	0,797	0	662	-662
3	0	351	0,712	250	0	250
4	0	440	0,636	280	0	280
5	0	512	0,567	291	0	291
	1450	1303		820	1215	-395

Здесь kд = 1 / (1+Ед) ^t

Дата добавления: 2018-05-12; просмотров: 247; Мы поможем в написании вашей работы!

Поделиться с друзьями:

⇐ Предыдущая 123 4 5 6 7 8 9 10 Следующая ⇒

Мы поможем в написании ваших работ!