К обычному, ничем не выдающемуся предприятию без видимых на то причин начинают проявлять серьезный интерес СМИ. 15 страница
IV. Активов, находящихся в залоге у банка (банковское рейдерство). Тенденция криминализации отношений в банковском секторе экономики наблюдается с середины 1990-х гг. Так, Н.Ф. Кузнецовой еще в 1997 году высказывались опасения по поводу возможного тотального контроля российских банков со стороны организованной преступности [249]. В результате уже к 2002 году, по данным В.Д. Кудрявцева и А.В. Наумова, организованными преступными группами контролировалось до 85% банков [250]. За последние годы ситуация в данной сфере кардинально не изменилась. Так, в 2004 году была пресечена попытка рейдерского захвата Банка "Национальный капитал", а уже в 2006 году семь участников группы были приговорены каждый к одному году лишения свободы по ст. 330 УК РФ [251]. По данным МВД России, в настоящее время в сфере криминального влияния находится более 50% банков. Раньше попытки установления контроля осуществлялись преимущественно через службы безопасности либо путем шантажа (физического или психического насилия) руководителей банка [252], сейчас же отмеченные методы все больше уступают экономическим способам захвата власти (в качестве механизма воздействия используется информационная атака [253]). Так, например, объектом информационной провокации, конечной целью которой был захват контроля, стал в октябре 2008 года екатеринбургский банк "Северная казна". На фоне мирового финансового кризиса рейдерами были инициированы слухи о якобы скором банкротстве банка, что спровоцировало панику среди вкладчиков, которые стали досрочно закрывать свои вклады. В результате из-за возникновения дефицита наличных средств банк был вынужден ввести ограничения на движение крупных сумм со счетов. Инвестором, который спас от недобросовестного поглощения "Северную казну", стал Альфабанк. Позднее были названы участники рейдерской атаки на банк: крупнейший на Урале банк и областная финансово-промышленная группа. В 2009 году руководство Банка России официально признало наличие криминальной угрозы со стороны организованной экономической преступности, в том числе рейдеров в отношении банковского сектора [254]. В условиях кризиса недобросовестные банки сами стали использовать кредитный механизм для захвата заложенных активов как неплатежеспособных [255], так и доходных хозяйствующих субъектов через механизм формирования искусственной просроченной задолженности. Искусственная просроченная задолженность - своевременно непроизведенные, в силу направленных воспрепятствующих действий со стороны кредитора, платежи предприятий, организаций поставщикам, кредитным учреждениям, финансовым органам. О криминальном характере изъятия у законного собственника имущества, ставшего предметом залога при получении банковского кредита, говорилось на заседании Совета по содействию развитию институтов гражданского общества и правам человека при Президенте РФ 15 апреля 2009 г. [256]. Типичная схема захвата: получение в залог имущества, которое можно быстро и выгодно реализовать; создание условий для документально зафиксированной просроченной задолженности; расторжение договора; обращение взыскания на залог через суд; исполнительное производство (реализация с торгов залога по заниженной цене подставному покупателю); перепродажа имущества по рыночной цене. Итог: заемщик потерял имущество и проценты за использование кредита, при этом еще остался должником банка. Банк получил средства от реализации имущества по рыночной цене и проценты за использование кредита и остаточный долг заемщика. Подробно данная схема рассмотрена в одной из работ автора [257]. V. Недвижимости, принадлежащей гражданам (квартиры, дома) [258]. Совершение мошеннических действий с жилой недвижимостью является в ряде случаев одним из направлений деятельности преступных сообществ, действующих на рынке недвижимости, которые по своей сути есть сплоченные рейдерские группы, специализирующиеся на отъеме жилья граждан. VI. Объектов недвижимости, в том числе памятников истории и культуры, капитальный ремонт которых включен в муниципальную программу. Интерес злоумышленников направлен на приобретение прав на землю, на которой расположены данные объекты. Участие в такой схеме, как правило, принимают коррумпированные муниципальные власти. Для этих целей специально разрабатывается программа по реконструкции данных зданий. Объекты недвижимости огораживаются забором или накрываются специальной технической сеткой, и с привлечением тяжелой техники начинается их реконструкция, в результате которой здания не выдерживают в силу первоначальной ветхости (которую якобы нельзя было установить до начала работ), и происходит их непредвиденное полное разрушение или же возгорание в связи с нарушением техники безопасности одним из рабочих при выполнении сварочных и иных работ. Иногда ситуацию представляют так, что возгорание произошло по причине умышленных (или неосторожных) действий третьих лиц, которых, как правило, установить не удается. Сегодня рассмотренная схема эффективно применяется злоумышленниками в г. г. Москве, Санкт-Петербурге, Екатеринбурге и других крупных городах. Практически еженедельно в СМИ появляется информация о сомнительном сносе старинных жилых домов, памятников истории и культуры (в том числе охраняемых государством), возгорании и, как следствие, разрушении зданий (расположенных в престижных районах города), которые были намечены к реконструкции. На их месте вскоре возводятся торгово-развлекательные и офисные комплексы, гостиницы, элитные жилые дома и пр. Специфика указанных преступных действий (рейдерства) была изучена автором и получила свое отражение в одной из его работ [259]. В последние годы СМИ [260] и отдельные эксперты [261] указывают на такую разновидность рейдерства, как государственное рейдерство. Называются компании, подвергшиеся такому захвату: "ЮКОС", авиаальянс "AirUnion", "Ист лайн" и др. Депутаты Государственной Думы также обращают внимание на актуальность проблемы государственного рейдерства [262]. Л.А. Скиданова, основываясь на результатах диссертационного исследования, включила в качестве выносимого на защиту следующее положение: "Функционирование института власти-собственности приводит к государственному рейдерству как своеобразному способу возврата государственной собственности. Государственный чиновник сегодня является главным рейдером" [263]. Далее диссертант делает вывод: "Сегодня основными игроками на рынке недружественных поглощений являются государственные чиновники, а главным рейдером - государство" [264]. Смелое суждение, однако результаты настоящего исследования и научных изысканий других авторов в основном подтверждают сформулированный тезис. Другой диссертант, О.Ю. Ленская, также приходит к весьма интересному выводу: "Государственный корпоративизм 90-х годов XX века рассматривается через приватизацию государственной власти бизнесом. Применительно же к реалиям 2009 года государственный корпоративизм основывается на монополизации органами государственной власти самого бизнеса" [265]. Тем самым фактически констатируется существование тотального контроля государства над бизнесом. На основании опроса 113 предпринимателей по теме "Власть и бизнес", проведенного в марте - апреле 2009 года в Омске и Новосибирске, и 223 предпринимателей в апреле - июне 2010 года в Екатеринбурге, получены следующие сведения по проблеме государственного рейдерства: "Известно ли вам о существовании государственного рейдерства?": а) известно и понятна суть таких действий - 72,4%; б) известно, однако непонятно, в чем оно заключается, - 16,9%; в) неизвестно - 10,7%. На вопрос: "Уверены ли вы в том, что в настоящее время идет повсеместный процесс деприватизации частного бизнеса государственными корпорациями (или иными структурами, подотчетными федеральным органам исполнительной власти)?" - были получены следующие ответы: а) абсолютно уверен - 49,7%; б) скорее уверен, чем не уверен, - 19,8%; в) затрудняюсь ответить - 16,1%; г) скорее не уверен, чем уверен, - 9,8%; д) абсолютно не уверен - 4,6%. Таким образом, бизнес-сообщество не только располагает информацией о существовании проблемы государственного рейдерства, но и полагает, что угроза его распространения является более чем очевидной. С.В. Максимов также указывает на существование государственного рейдерства и определяет его как "захват чиновниками контроля над коммерческой организацией (включая навязывание компании своих менеджеров, получение долей в уставном капитале через родственников и свойственников), в том числе посредством фальсификации документов, подкупа судей и судебных приставов" [266]. "Госрейдерство, - пишет С.В. Максимов, - может легко маскироваться как под политику деприватизации в стратегически важных отраслях экономики, так и под политику новой национализации, направленной на повышение эффективности управления государственной собственностью посредством преобразования государственных и муниципальных унитарных предприятий в акционерные общества" [267]. Существует специфика захвата предприятий в газовой отрасли (газовое рейдерство) [268], а также в иных сферах экономики [269]. Автором в одной из работ предлагается выделение и таких разновидностей рейдерства, как бытовое и земельное [270]. Есть и региональные особенности совершения рейдерских захватов, которые также нами изучены [271]. Эксперты классифицируют рейдерство по направленности (инвестиционное и ликвидационное); по технологиям (доминирование силовых инструментов или корпоративных технологий) [272]. По специализации (в зависимости от объекта поглощения) рейдерские захваты дифференцируются на захваты акционерных обществ, обществ с ограниченной ответственностью, промышленных предприятий, предприятий сельскохозяйственного комплекса, производственных объектов, научно-технических учреждений, фирм сферы торговли и услуг и других объектов, в зависимости от особенностей объекта-цели, заключающиеся в различных сочетаниях организационно-правовой формы юридического лица и сферы экономической деятельности [273]. По отраслевому признаку идентифицируют горизонтальные и вертикальные рейдерские захваты, по целям - производственные и финансовые [274]. Обозначена и такая разновидность, как политическое рейдерство [275]. Глава 5. ПРОТИВОДЕЙСТВИЕ РЕЙДЕРСТВУ СО СТОРОНЫ МЕНЕДЖМЕНТА И СОБСТВЕННИКОВ БИЗНЕСА Под защитой от рейдерских поглощений следует понимать совокупность действий, которые предпринимает компания-мишень для снижения вероятности такого поглощения [276]. Угроза такого поглощения в ряду угроз экономической безопасности выходит на первый план. В то же время, как показывает анализ литературы, она является наименее изученной [277]. По свидетельству судьи Арбитражного суда г. Москвы В.И. Добровольского, многие участники хозяйственных обществ не готовы к эффективной защите своей корпоративной собственности и слабо представляют значимость данной проблемы [278]. А ведь почти в 80% случаев попытки захвата оказываются успешными: контроль над предприятием переходит к новому собственнику, а прежние владельцы и управляющие не успевают ничего предпринять [279]. В.Н. Бурлаков, Н.М. Кропачев, Б.В. Волженкин и В.В. Орехов также констатируют организационно-экономическую неподготовленность хозяйствующих субъектов к противодействию экономическим преступлениям [280]. Задача поглощения облегчается, если компания-цель находится в плохом экономическом состоянии: накоплены долги, продукция не находит достаточно хорошего спроса, доля на рынке падает, капитализация компании уменьшается. Распространенной причиной развития кризиса в большинстве случаев является отсутствие эффективного управления финансово-экономическим блоком на основе современных механизмов: комплексный анализ финансово-экономической деятельности, управленческий учет, маржинальный анализ, кредитная политика. Если на предприятии комплексный анализ финансово-экономической деятельности не проводится, то руководитель не может своевременно выявить такие явления, как неоптимальная структура баланса, низкая ликвидность и рентабельность предприятия, низкая деловая активность, низкий уровень финансовой устойчивости, использование кредитных средств с высокой стоимостью. На большинстве убыточных предприятий отсутствует управленческий учет, что является одной из причин неумения планировать доходы и расходы предприятия. Отсутствие системы финансового менеджмента приводит к тому, что на предприятии не планируются и не реализуются мероприятия по финансовому оздоровлению, не производится глубокий финансовый анализ, не выявляются причины кризиса, не контролируются, по существу, денежные потоки, не осуществляется реструктурирование дебиторской и кредиторской задолженности, слабый финансовый контроль приводит к своеобразной непрозрачности деятельности предприятия. Основным критерием, который используют организованные преступные группы при выборе потенциальной жертвы, является ее слабость (низкая способность оказывать сопротивление при рейдерском захвате). Нами установлены ключевые признаки такой слабости: - низкий уровень финансового положения юридического лица [281]. Как правило, компания имеет небольшой объем продаж и слабую рентабельность производства. Результатами такого положения при поглощении являются наличие неподконтрольной кредиторской задолженности и отсутствие у менеджмента средств на квалифицированную защиту; - распыленность пакета акций, не позволяющая многочисленным владельцам юридического лица консолидироваться в вопросах противодействия перехвату прав на собственность [282]; - наличие конфликтов среди акционеров также серьезно ослабляет организованное противодействие рейдерам со стороны законных владельцев; - руководство компании-мишени в своей деятельности допускает нарушения законодательства: договорных обязательств или заключение их с превышением служебных полномочий; при проведении дополнительных эмиссий акций, при принятии решений органами управления общества, при заключении сделок с акциями, крупных сделок; прав и экономических интересов миноритарных акционеров (невыплата или выплата явно заниженных дивидендов); природоохранных и технических норм и правил; таможенного законодательства; трудового законодательства (низкая белая заработная плата); агрессивные схемы оптимизации налогов и др. Данные сведения дают возможность рейдерам использовать правоохранительные органы. Руководство предприятия в таких случаях ослаблено действиями, направленными на доказывание своей правомерности; - нейтральные или негативные отношения с регистратором, ведущим реестр предприятия (только для акционерных обществ); - бесконтрольное либо слабо контролируемое хранение учредительной и внутренней документации предприятия; - неудовлетворительная организация физической охраны предприятия. Наличие названных нарушений в значительной степени облегчает реализацию преступного замысла и позволяет рейдерам использовать комплекс средств, в том числе обращения с жалобами в ФСФР России, Роструд, Росприроднадзор, ФНС России и правоохранительные органы. К факторам внутреннего механизма корпоративного управления, способствующим наступлению риска рейдерства, можно также отнести: в структуре собственности - конфликты между мажоритариями (собственниками и топ-менеджерами) и миноритариями; в деятельности советов директоров - низкий контроль за их деятельностью со стороны собственников предприятия; в системе мотивации и принятия решений - отсутствие механизма персональной ответственности менеджмента; в структуре капитала и кредиторов - низкая публичность эмитентов, аффилированность кредиторов и заемщиков, увеличение кредиторской задолженности; во внутреннем аудите - аффилированность с менеджментом, искаженная информация о состоянии предприятия. Факторы внешнего механизма корпоративного управления, являющиеся катализаторами риска рейдерства, таковы: в институте банкротства - рейдерство с использованием судебного и административного ресурсов; на рынке корпоративного контроля - угроза пересмотра итогов приватизации, прямая зависимость от использования административного, судебного, силового ресурсов; на рынке готовой продукции - историческая предопределенность развития российской промышленности по пути концентрации и монополизации, подверженность риску предприятий, занимающих доминирующее положение в различных сегментах рынка; на рынке труда - дальнейшее использование профессиональными захватчиками приобретенных в предыдущие годы знаний, опыта и ресурсов; во внешнем аудите - вероятность сговора внешнего аудитора и менеджмента, уменьшение информации об истинном положении предприятия. Защита от рейдерского захвата и корпоративного шантажа имеет свои правила, первое из которых указывает на необходимость быть готовым к отражению преступной агрессии. Это предполагает сбор информации о злоумышленниках, используемых ими приемах, тенденциях в развитии ситуации, связанной с рейдерскими захватами. Например, в 2004 году в России получили широкое распространение поглощения хлебопромышленных, мукомольных и крупяных предприятий. Эти события показали полную неподготовленность администрации предприятий в аналогичных ситуациях: небрежно велась и не была защищена отчетность предприятий; не анализировалась и не оценивалась вероятность захвата; не обращалось внимание на признаки готовящейся рейдерской атаки [283]. Между тем такие признаки названы специалистами: интенсивный сбор информации о компании; внезапное появление сомнительной корреспонденции из судов, государственных органов или третьих лиц; неожиданные визиты судебных приставов-исполнителей и осуществление ими процессуальных действий, а также всевозможные проверки и контроль со стороны иных государственных органов; навязывание партнерства как отдельными лицами, так и фирмами; исчезновение различных документов, образцов подписей руководства, печатей и пр.; скупка мелких пакетов акций; оспаривание прав собственности; скупка долговых обязательств предприятия; заманчивые предложения менеджерам предприятия [284]. Основными предупредительными мерами захвата предприятия являются: - тщательный подбор в органы управления предприятия компетентных, законопослушных и надежных специалистов; - организация эффективной работы юридической службы и службы безопасности (экономической, информационной и самого объекта); - привлечение для охраны предприятия (офиса) вневедомственной охраны; - обеспечение на предприятии соблюдения коммерческой тайны; - мониторинг той отрасли, в которой работает предприятие; - отслеживание всех попыток получения посторонними лицами сведений о предприятии и его недвижимости из ЕГРЮЛ, из ЕГРП и государственного земельного кадастра; - поддержание предприятия в состоянии, не имеющем признаков банкротства, строгий контроль кредиторской задолженности; - владение пакетом акций предприятия не ниже 70% плюс одна акция; - создание для акционеров предприятия условий заинтересованности в сохранении и развитии предприятия (регулярная и достойная выплата дивидендов, предоставление социального пакета, допуск к участию в управлении и т.п.); - централизация бухгалтерской работы группы компаний в одном из контролируемых предприятий (не головном); - распределение наиболее значимых активов головной компании в нескольких подконтрольных предприятиях и использование данных активов по договорам аренды; - оформление пакетов акций на номинальных держателей в доверительное управление; осложнение доступа к регистратору; не реже двух раз в месяц получение от реестродержателя сведений о состоянии сделок с акциями предприятия; анализ этих данных; регулярная проверка лицевых счетов в реестре владельцев именных ценных бумаг, счетов депо в депозитариях; - организация перекрестного владения (в рамках дочерних фирм) частью акций или долей в уставном капитале; - внесение в устав предприятия положений, затрудняющих захват, например, через обеспечение соответствующего баланса прав акционеров и совета директоров, через требования к голосованию и пр.; - выстраивание контролируемой системы обременений по пакетам акций и основным активам предприятия;
Дата добавления: 2018-09-23; просмотров: 114; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!