Методичні рекомендації до розв’язку задачі 11.
Методика розрахунку показників платоспроможності (ліквідності) підприємства та їх економічний зміст наведено в таблиці 11.1.
Таблиця 11.1
Показники ліквідності та платоспроможності підприємства
| Найменування показника | Формула розрахунку згідно з П(С)БО 2 “Баланс” | Характеристика показника | ||
| 1 | 2 | 3 | ||
| Ключові (загальні) | ||||
| 1. Коефіцієнт абсолютної ліквідності (К а. л) | (ГК + ПФІ) -------------------- = ПЗ (Ряд.230, 240 активу балансу ф. 1 + ряд.220 активу балансу ф. 1) ------------------------- (ряд. 620 пасиву балансу ф. 1+ ряд. 630* пасиву балансу ф. 1 + ряд.430* пасиву балансу ф. 1) | Характеризує ступінь готовності підприємства погасити короткострокові (поточні) зобов’язання абсолютно ліквідними активами, тобто здатність погасити поточну заборгованість негайно. Теоретично достатнім є значення не нижче 0,2 (> =). | ||
| 2. Коефіцієнт швидкої ліквідності, проміжний коефіцієнт покриття ( К ш. л. ) | (ГК + ПФІ + Т + ГП + ДЗ) ---------------------- = ПЗ (Ряд.230, 240 активу балансу ф. 1+ ряд.220 активу балансу ф. 1 + ряд. 140, 130 активу балансу ф. 1 + ряд.160, 170 - 200, 210 активу балансу ф. 1+ ряд.150 активу балансу ф. 1) ------------------------- (ряд. 620 пасиву балансу ф. 1 + ряд. 630* пасиву балансу ф. 1 + ряд.430* пасиву балансу ф. 1) | Характеризує, яка частка короткострокових зобов’язань може бути погашена досить швидко (в найближчий час) за рахунок наявних грошових коштів та поточних фінансових інвестицій та реалізації запасів готової продукції, товарів народного споживання, а також очікуваних надходжень від дебіторів за відвантажену продукцію, виконані роботи та надані послуги, по одержаних векселях та іншої поточної дебіторської заборгованості підприємства. Теоретично достатнім є значення не нижче 0,7 (> =). | ||
| 3.Коефіцієнт загальної ліквідності, покриття (К п. ) | ПА ------------ = ПЗ (Ряд. 260 активу балансу ф. 1 + ряд. 270* активу балансу ф. 1) ------------------------- (ряд. 620 пасиву балансу ф. 1+ ряд. 630* пасиву балансу ф. 1 + ряд.430* пасиву балансу ф. 1) | Характеризує те, наскільки обсяг поточних зобов’язань по кредитах та розрахунках можливо погасити за рахунок всіх мобілізованих поточних активів, тобто здатність господарюючого суб’єкта погасити заборгованість в найближчій перспективі та в повному обсязі. Теоретичне значення знаходиться в межах 2,0 – 3,0. | ||
| 4. Коефіцієнт співвідношення кредиторської та дебіторської заборгованості (К кз/дз) | КЗ --------------------- = ДЗ Ряд. 530, 540 – 600, 520 пасиву балансу ф. 1 Ряд. 160,170 – 210, 150 активу балансу ф. 1 | Характеризує співвідношення між боргами перед кредиторами та дебіторською заборгованістю господарюючого суб’єкта споживчої кооперації Відбиває наявність джерела, яке послаблює фінансову напругу - надлишок “нормальної” кредиторської заборгованості над дебіторською. | ||
| Специфічні
| ||||
| 5.Коефіцієнт ліквідності матеріальних оборотних активів (запасів) (К л. мз.) | МЗ ----------------- = ПЗ Ряд.100, 110, 120, 130, 140 активу балансу ф. 1 ------------------------- (ряд. 620 пасиву балансу ф. 1 + ряд. 630* пасиву балансу ф. 1+ ряд.430* пасиву балансу ф. 1) | Характеризує ліквідність матеріальних оборотних активів (запасів). Відбиває міру спроможності підприємства розрахуватись по поточних боргах за рахунок реалізації товарно-матеріальних цінностей. Теоретично достатнім вважається значення 1 (> =). | ||
| 6.Коефіцієнт ліквідності товарних запасів ( К л. тз) | Т ---------------- = ПЗ (Ряд.140 активу балансу ф. 1 ------------------------- (ряд. 620 пасиву балансу ф. 1+ ряд. 630* пасиву балансу ф. 1 + ряд.430* пасиву балансу ф. 1) | Характеризує можливість погашення поточних зобов’язань торговельного підприємства за рахунок реалізації залишків товарів. | ||
| 7.Коефіцієнт ліквідності коштів в розрахунках або дебіторської заборгованості (К л. к. р.) | ДЗ ------------------ = ПЗ Ряд. 160,170 – 210, 150 активу балансу ф. 1 (ряд. 620 пасиву балансу ф. 1 + ряд. 630* пасиву балансу ф. 1+ ряд.430* пасиву балансу ф. 1) | Характеризує ліквідність коштів, авансованих в поточну дебіторську заборгованість товарного, розрахункового та вексельного характеру. | ||
| 8. Коефіцієнт забезпеченості оборотних активів власним оборотним капіталом (К вок) | ВОК --------------- = ОА (Ряд.380 пасиву балансу ф. 1 – ряд. 080 активу балансу ф. 1) ------------------------- Ряд.260 активу балансу ф. 1 | Коефіцієнт характеризує наявність власних оборотних коштів у господарюючого суб’єкта необхідних для забезпечення його фінансової сталості та платоспроможності. Він відбиває ступінь стабільності структури власних оборотних коштів. Мінімальне значення цього коефіцієнту – 0,1 | ||
Розв’язок задачі 11.
|
|
|
|
|
|
Таблиця 11.2
Динаміка показників платоспроможності ТОВ «Спорт тренер» за 2007-2009 рр.
| Показник | Нормативне значення | Роки | Відхилення показника 2008 року від показника 2007 року | Відхилення показника 2009 року від показника 2008 року | ||
| 2007 | 2008 | 2009 | ||||
| 1. Коефіцієнт абсолютної ліквідності | 0,2 | 0,47 | 0,02 | 0,02 | -0,45 | 0,00 |
| 2. Коефіцієнт проміжної ліквідності | 0,7-0,8 | 0,48 | 1,16 | 1,82 | 0,68 | 0,66 |
| 3. Коефіцієнт загальної ліквідності (покриття) | 1,5-2 | 1,91 | 3,23 | 4,63 | 1,32 | 1,40 |
| 4. Коефіцієнт ліквідності дебіторської заборгованості | - | 0,01 | 1,14 | 1,80 | 1,13 | 0,66 |
| 5. Коефіцієнт ліквідності товарно-матеріальних цінностей | - | 1,43 | 2,06 | 2,80 | 0,63 | 0,74 |
| 6. Коефіцієнт ліквідності товарних запасів | - | 1,42 | 2,05 | 2,79 | 0,63 | 0,74 |
| 7. Коефіцієнт співвідношення кредиторської та дебіторської заборгованості | ~1,2 | 89,21 | 0,88 | 0,55 | -88,33 | -0,32 |
| 8. Коефіцієнт забезпеченості оборотних активів власним оборотним капіталом | 0,1 | 0,48 | 0,69 | 0,79 | 0,21 | 0,09 |
|
|
|
Висновок. Розрахунки наведені в аналітичній таблиці дозволяють зробити висновок про достатній рівень ліквідності та платоспроможності ТОВ «Спорт тренер» за 2007-2009 роки. На користь цього свідчать наступні аргументи.
Так, станом на кінець 2009 року рівень загальної ліквідності є високим, коефіцієнт покриття склав 4,63, що більш ніж в два рази перевищує нормативне значення. В 2008 році показник більше нормативу на 1,23. Забезпеченість оборотних активів власним оборотним капіталом також має високе значення (станом на кінець 2009 року 69 % оборотних активів фінансується за рахунок власних коштів підприємства). Норматив перевищено в сім разів. Позитивною є динаміка цього показника за період дослідження. Коефіцієнт проміжної ліквідності показує, що на 1 грн. поточних зобов’язань в 2009 році припадає 1,83 грн. дебіторської заборгованості. Забезпечено підприємство і товарно-матеріальними цінностями та товарними запасами. Високими є відповідні коефіцієнти. Спадна динаміка коефіцієнта співвідношення кредиторської та дебіторської заборгованості теж оцінюється позитивно.
Таким чином, розмір переважної більшості показників ліквідності та платоспроможності та їх динаміка за 2007-2009 роки підтверджують генеральний висновок.
Але має місце і негативний факт. Підприємство відчуває нестачу абсолютно ліквідних активів в якості покриття термінових боргів. Станом на кінець 2008-2009 років підприємство в змозі негайно погасити лише 2 % поточних зобов’язань проти 20% за нормативом.
Задача 12.
За даними балансів встановити, чи була структура балансів задовільною, а підприємство – платоспроможним станом на кінець відповідних років. Для цього необхідно розрахувати відповідні коефіцієнти-індикатори, відхилення в розрізі показників та від їх оптимальних значень. Вказати, які рішення можуть бути прийняті за результатами розрахунків. Продіагностувати перспективну платоспроможність підприємства. Зробити висновки.
Дата добавления: 2018-04-15; просмотров: 356; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!