Имущественное состояние ОАО «ТГК-9» за 2009-2011гг.
Таблица 9 – Структура актива баланса ОАО «ТГК-9»
|
| 2009 год | 2010 год | 2011 год | |||||
|
| тыс.руб. | уд.вес % | тыс.руб. | уд.вес % | тыс.руб. | уд.вес % | ||
| I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
|
|
|
|
|
| ||
| Нематериальные активы | 205 | 0,0% | 170 | 0,0% | 291 | 0,0% | ||
| Основные средства | 17 381 782 | 28,1% | 16 577 809 | 23,1% | 16 612 196 | 23,0% | ||
| Незавершенное строительство | 4 911 306 | 7,9% | 8 239 689 | 11,5% | 10 119 683 | 14,0% | ||
| Долгосрочные финансовые вложения | 116 797 | 0,2% | 9 348 906 | 13,0% | 19 275 035 | 26,7% | ||
| Отложенные налоговые обязательства | 30 217 | 0,0% | 57 639 | 0,1% | 1 099 105 | 1,5% | ||
| Прочие внеоборотные активы | 3 738 432 | 6,0% | 2 002 737 | 2,8% | 2 976 016 | 4,1% | ||
| Итого внеоборотные активы | 26 178 739 | 42,3% | 36 226 950 | 50,4% | 50 082 326 | 69,4% | ||
| II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
|
|
| |||||
| Запасы | 1 765 099 | 2,8% | 1 553 261 | 2,2% | 1 669 700 | 2,3% | ||
| Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | 278 775 | 0,5% | 294 863 | 0,4% | 155 379 | 0,2% | ||
| Долгосрочная дебиторская задолженность | 104 622 | 0,2% | 1 865 636 | 2,6% | 1 902 910 | 2,6% | ||
| Краткосрочные дебиторская задолженность | 14 117 587 | 22,8% | 11 936 105 | 16,6% | 11 669 663 | 16,2% | ||
| Краткосрочные финансовые вложения | 16 182 393 | 26,1% | 10 535 478 | 14,7% | 323 646 | 0,4% | ||
| Денежные средства и денежные эквиваленты | 3 298 268 | 5,3% | 9 432 108 | 13,1% | 6 386 728 | 8,8% | ||
| Прочие оборотные активы | 8 008 | 0,0% | 4 840 | 0,0% | 4 683 | 0,0% | ||
| Итого оборотные активы | 35 754 752 | 57,7% | 35 622 291 | 49,6% | 22 112 709 | 30,6% | ||
| БАЛАНС | 61 933 491 | 100,0%
| 71 849 241 | 100,0% | 72 195 035 | 100,0% | ||
Наибольший удельный вес в составе актива в 2009 году занимали оборотные активы (57,7%), в составе оборотных активов наибольший удельный вес составляет краткосрочная дебиторская задолженность и краткосрочные финансовые вложения. В 2010 году соотношение внеоборотных и оборотных активов 50% и 50%, в составе внеоборотных активов наибольший удельный вес занимают основные средства, долгосрочные финансовые вложения и незавершенное строительство; в составе оборотных активов наибольший удельный вес занимают кредиторская задолженность и краткосрочные финансовые вложения. В 2011 году наибольший удельный вес занимают внеоборотные активы 69,4% ,т.к. увеличилась доля краткосрочных финансовых вложений в составе внеоборотных активов.
Таблица 10 – Динамика актива баланса ОАО «ТГК-9»
|
| изменение в 2010 году по сравнению с 2009г. | изменение в 2011 году по сравнению с 2010г. | ||||
|
| тыс.руб. | % | тыс.руб. | % | ||
| I. ВНЕОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
|
|
|
| ||
| Нематериальные активы | -35 | -17,1% | 121 | 71,2% | ||
| Основные средства | -803 973 | -4,6% | 34 387 | 0,2% | ||
| Незавершенное строительство | 3 328 383 | 67,8% | 1 879 994 | 22,8% | ||
| Долгосрочные финансовые вложения | 9 232 109 | 7904,4%
| 9 926 129 | 106,2% | ||
| Отложенные налоговые обязательства | 27 422 | 90,8% | 1 041 466 | 1806,9% | ||
| Прочие внеоборотные активы | -1 735 695 | -46,4% | 973 279 | 48,6% | ||
| Итого внеоборотные активы | 10 048 211 | 38,4% | 13 855 376 | 38,2% | ||
| II. ОБОРОТНЫЕ АКТИВЫ |
|
| ||||
| Запасы | -211 838 | -12,0% | 116 439 | 7,5% | ||
| Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | 16 088 | 5,8% | -139 484 | -47,3% | ||
| Долгосрочная дебиторская задолженность | 1 761 014 | 1683,2% | 37 274 | 2,0% | ||
| Краткосрочные дебиторская задолженность | -2 181 482 | -15,5% | -266 442 | -2,2% | ||
| Краткосрочные финансовые вложения | -5 646 915 | -34,9% | -10 211 832 | -96,9% | ||
| Денежные средства и денежные эквиваленты | 6 133 840 | 186,0% | -3 045 380 | -32,3% | ||
| Прочие оборотные активы | -3 168 | -39,6% | -157 | -3,2% | ||
| Итого оборотные активы | -132 461 | -0,4% | -13 509 582 | -37,9% | ||
| БАЛАНС | 9 915 750 | 16,0% | 345 794 | 0,5% | ||
Активы за весь рассматриваемый период имеет тенденцию к увеличению за счет увеличения внеоборотных активов. Внеоборотные активы в 2010 году по сравнению с 2009 годом увеличились на 38,4% за счет значительного увеличения долгосрочных финансовых вложений ( почти в 79 раз), увеличения отложенных налоговых обязательств (90,8%), незавершенного строительства (67,8%). В 2011 году по сравнению с 2010 годом внеоборотные активы увеличились на 38,2%, за счет увеличения долгосрочных финансовых вложений, отложенных налоговых обязательств и прочих внеоборотных активов. В 2010 году по сравнению с 2009 годом в составе оборотных активов увеличилась долгосрочная кредиторская задолженность в 17 раз и денежные средства в 1,8 раз. В 2011 году по сравнению с 2010 годом оборотные активы и весь ее состав имеет тенденцию уменьшения.
|
|
|
Эффективность и интенсивность использования капитала ОАО «ТГК-9» за 2009-2011 гг.
Таблица 11 – Показатели эффективности и интенсивности использования капитала ОАО «ТГК-9» за 2009-2011гг.
| показатели | 2009 | 2010 | 2011 | ||
| Выручка (нетто) от продаж | 40 800 719 | 46 064 392 | 47 454 561 | ||
| Общая сумма брутто-прибыли до выплаты % и налогов | 6 323 558 | 2 675 606 | 1 045 381 | ||
| Прибыль от реализации продукции | 6 323 558 | 2 675 606 | 1 045 381 | ||
| Отношение брутто-прибыли к операционной прибыли | 1 | 1 | 1 | ||
| Чистая прибыль | 4 214 856 | 474 529 | -5 682 297 | ||
| Доля чистой прибыли в общей сумме брутто-прибыли | 0,67 | 0,18 | - | ||
| Совокупный капитал | 61 933 491 | 71 849 241 | 72 195 035 | ||
| Собственный капитал | 39 952 805 | 40 427 334 | 34 745 103 | ||
| Мультипликатор капитала | 1,55 | 1,78 | 2,08 | ||
| Операционный капитал | 40 722 995 | 43 725 168 | 42 476 671 | ||
| Доля операционного капитала в общей его сумме
| 0,66 | 0,61 | 0,59 | ||
| Рентабельность оборота | 15,50% | 5,81% | 2,20% | ||
| Коэффициент оборачиваемости операционного капитала | 1,00 | 1,05 | 1,12 | ||
| Коэффициент оборачиваемости совокупного капитала | 0,66 | 0,64 | 0,66 | ||
| Коэффициент оборачиваемости собственного капитала | 1,02 | 1,14 | 1,37 | ||
| Продолжительность оборота операционного капитала | 359,31 | 341,72 | 322,24 | ||
| Продолжительность оборота совокупного капитала | 546,46 | 561,51 | 547,69 | ||
| Продолжительность оборота собственного капитала | 352,52 | 315,95 | 263,58 | ||
| Рентабельность операционного капитала | 15,53% | 6,12% | 2,46% | ||
| Рентабельность совокупного капитала | 10,21% | 3,72% | 1,45% | ||
| Рентабельность собственного капитала | 15,83% | 6,62% | 3,01% | ||
| Чистая прибыль на одну акцию | 0,00054 | 0,00060 | - |
Показатели коэффициента оборачиваемости операционного капитала и коэффициента оборачиваемости собственного капитала имеют тенденцию увеличения за весь рассматриваемый период. Коэффициент оборачиваемости совокупного капитала за 2009-2011гг. остается почти неизменным, в пределах 0,64 – 0,66. Доля операционного капитала в общей сумме капитала имеет незначительную тенденцию уменьшения. Рентабельность операционного, собственного, совокупного капитала имеет тенденцию снижения за счет уменьшения брутто-прибыли до выплаты % и налогов.
Рентабельность операционного капитала уменьшилась в 2011 году по сравнению с 2010 годом на 3,66% за счет изменения:
§ коэффициента оборачиваемости операционного капитала +0,37%
§ рентабельности оборота -4,03%
Следовательно, рентабельность операционного капитала уменьшилась за счет уменьшения рентабельности оборота.
Рентабельность совокупного капитала уменьшилась в 2011 году по сравнению с 2010 годом на -2,28% за счет изменения:
§ структуры прибыли 0%
§ коэффициента оборачиваемости операционного капитала +0,23%
§ рентабельности оборота -2,45%
§ удельного веса операционного капитала в общей сумме капитала -0,05%
Следовательно, рентабельность совокупного капитала уменьшилась за счет уменьшения рентабельности оборота.
Рентабельность собственного капитала уменьшилась в 2011 году по сравнению с 2010 годом на 17,53% за счет изменения:
§ доли чистой прибыли в общей сумме брутто-прибыли -37,15%
§ рентабельности совокупного капитала +21,99%
§ мультипликатора капитала -2,37%
Следовательно, рентабельность собственного капитала уменьшилась за счет значительного уменьшения доли чистой прибыли в общей сумме брутто-прибыли.
Дата добавления: 2018-02-15; просмотров: 438; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!