Пример вычисления обесценивания
Амортизационные отчисления в колонке (3) Таблицы 14.1 основаны на 31,5 лет системе ускоренного восстановления стоимости здания за $3150000 и 5 лет системы ускоренного восстановления стоимости суммарно стеллажей, машин по автоматическому размещению и перемещению, оборудования проходов и элементов управления за $6250000. Чтобы проиллюстрировать начисление полумесячной нормы износа для недвижимости, предполагается, что склад начинает работать в седьмой месяц первого года, и прекращает работу в седьмой месяц двадцатого года. Платежи при равномерной амортизации здания составят $3150000 / 31,5 = $100000. Такой платеж будет от 2 до 19 лет. В первый год здание используется 5,5 месяцев, поэтому платеж будет (5,5/12) х $100000 = $45833. В последний год здание используется 6,5 месяцев и платеж будет $54167, оставляя на конец года остаточную стоимость в $1250000. Предполагается, что фирма владеющая складом и работающая на нем, является торговой и сервисной фирмой, занимается оптовой и розничной торговлей. Это помещает стеллажи, машины по автоматическому размещению и перемещению, оборудование проходов и элементы управления в рекомендуемый класс имущества 57.0 в соответствии с Процедурами о доходах 83-85. Класс 57.0 имеет лимиты амортизации активов с жизненным циклом в 9 лет. Поэтому, в Таблице 14.8, эта собственность должна обесцениваться используя систему ускоренного восстановления стоимости основных средств с 5-летним классом жизненного цикла. Получившиеся платежи показаны в Таблице 14.10. Общие платежи из Таблицы 14.10 были затем перенесены в колонку (3) Таблицы 14.1.
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
Корпоративные подоходные налоги
Корпоративные подоходные налоги важны для экономического анализа складского оборудования и систем, потому что использование конкретного метода обесценивания оказывает влияние на распределение по времени денежных потоков после уплаты налогов. А также через эти механизмы чувствуются последствия инфляции.
Федеральные налоги
Хотя многие правительства штатов и на местном уровне имеют законы о подоходном налоге, но именно федеральный налог является самым большим и поэтому самым важным. Указанные здесь налоги основаны на законе 1993 и могут изменяться.
Налоговые ставки. С точки зрения уплаты федеральных налогов, первые $325000 налогооблагаемого дохода компаний США разделены на четыре этапа следующим образом:
| Налогооблагаемый доход V | Налоговая ставка |
| ? <V< $50000 | 0,15 |
| $50000 < V< $75000 | 0,25 |
| $75000 <V< $100000 | 0,34 |
| $100000 < V< $335000 | 0,39 |
| $335000 <V< $10 миллионов | 0,34 |
| $ 10 миллионов < V < $ 15 миллионов | 0,35 |
| $15 миллионов < V< 18,3 миллиона | 0,38 |
| 18,3 миллиона < V | 0,35 |
Поэтому компания с налогооблагаемым доходом в $1000000 заплатит 0,15 х 50000 + 0,25 х 25000 + 0,34 х 25000 + 0,39 х 235000 + 0,34 х 665000 = $340000 подоходного налога. Все доходы свыше 18,3 миллиона облагаются налогом в 35%. Если компании имеет налогооблагаемый доход выше этой суммы, и если приемлемость или отказ от анализируемой альтернативы складского хранения не приводит к снижению этой цифры дохода, то каждый доллар, который приносит этот вариант, отдает $0,35 на налог, а каждый доллар затрат приводит к уменьшению налога на $0,35. По этой причине 35% налоговая ставка называется дифференциальной налоговой ставкой, она используется в экономическом анализе такой фирмы. Местный и на уровне штата подоходный налог может не иметь таких равных дифференциальной и средней ставки.
| Конец года n (1) | Остаточная стоимость здания (2) | Обесценивание (3) | Остаточная стоимость оборудования B ,( n ) (4) | Обесценивание Dt(n) (5) | Общее обесценивание D(n) (6) |
| 0 | 3150000 | 6250000 | |||
| 1 | 3104167 | 45833 | 5000000 | 1250000 | 1295833 |
| 2 | 3004167 | 100000 | 3000000 | 2000000 | 2100000 |
| 3 | 2904167 | 100000 | 1800000 | 1200000 | 1300000 |
| 4 | 2804167 | 100000 | 1080000 | 720000 | 820000 |
| 5 | 2704167 | 100000 | 360000 | 720000 | 820000 |
| 6 | 2604167 | 100000 | 0 | 360000 | 460000 |
| 7 | 2504167 | 100000 | 100000 | ||
| 8 | 2404167 | 100000 | 100000 | ||
| 9 | 2304167 | 100000 | 100000 | ||
| 10 | 2204167 | 100000 | 100000 | ||
| 11 | 2104167 | 100000 | 100000 | ||
| 12 | 2004167 | 100000 | 100000 | ||
| 13 | 1904167 | 100000 | 100000 | ||
| 14 | 1804167 | 100000 | 100000 | ||
| 15 | 1704167 | 100000 | 100000 | ||
| 16 | 1604167 | 100000 | 100000 | ||
| 17 | 1504167 | 100000 | 100000 | ||
| 18 | 1404167 | 100000 | 100000 | ||
| 19 | 1304167 | 100000 | 100000 | ||
| 20 | 1250000 | 54167 | 54167 |
Таблица 14.10 Пример вычисления обесценивания
Инвестиционная налоговая скидка. До Закона о налоговой реформе 1986, изнашиваемое имущество имело право на инвестиционную налоговую скидку, если использовалось для получения дохода. Этот мощный стимул для капиталовложений был отменен законом 1986 года. Все тексты с подзаголовком "Для справки" обсуждают инвестиционную налоговую скидку, они могут пригодиться, если инвестиционная налоговая скидка будет восстановлена.
Объединенные федеральные, на уровне штата и местные ставки подоходного налога
На уровне штата и местные законы о подоходном налоге часто создаются по образцу федеральных законов. Нужно, если есть, определить местные и на уровне штата дифференциальные ставки налогов. Обычно местные налоги подлежат вычету при налогообложении со стороны штата и федеральных властей, и налоги штата подлежат вычету при налогообложении со стороны федеральных властей. Когда это так, то объединенная дифференциальная налоговая ставка , t, вычисляется так:
где tf " ts , и tl = федеральные, на уровне штата и местные дифференциальные налоговые ставки. Если, например, эти ставки равны 34%, 7% и 2% соответственно, то величины 0,34, 0,07 и 0,02 можно подставить в Уравнение (14.11) и получить 0,398, или около 40%.
Дата добавления: 2019-03-09; просмотров: 179; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!