Политика предприятия в области оборотного капитала
Семинар 4. Управление оборотным капиталом
по курсу «Оперативное финансовое управление предприятием»
Доклады
1. Содержание моделей Баумоля, Миллера–Орра, Стоуна.
2. Моделирование денежных потоков методом Монте_Карло.
3. Определение периода обращения денежных средств и основные пути его сокращения.
4. Управление запасами на основе методов нормирования, модели экономичного размера заказа (EOQ, EPR) и пр.
5. Формы рефинансирования дебиторской задолженности: факторинг, форфейтинг, учет векселей.
6. Построение системы контроля за движением и своевременной инкассацией дебиторской задолженности.
Вопросы для самоподготовки
Понятие и основные элементы оборотного капитала. Планирование потребности в оборотном капитале. Производственный и финансовый цикл предприятия. Товарные запасы как средства в обороте. Роль и значение бюджета производственных запасов. Эффективное управление запасами как фактор роста прибыли. Контроль за состоянием запасов. Система <АВС>.
Управление дебиторской задолженностью. Виды дебиторской задолженности и факторы, определяющие ее уровень. Методы управления дебиторской задолженностью.
Управление кредиторской задолженностью. Виды кредиторской задолженности и факторы, определяющие ее уровень. Методы управления кредиторской задолженностью.
Управление денежными средствами предприятия. Методы управления денежными потоками. Составные части кассового остатка (по Дж.М. Кейнсу) и оптимизация его величины.
|
|
|
ЗАДАЧА 1
На материалах обследуемой организации изучите содержание оперативной финансовой работы с коммерческими банками. Изложите письменно. Определите две стороны оперативной финансовой работы с коммерческими банками. Найдите недостатки и дайте предложения по совершенствованию этой работы.
ЗАДАЧА 2
Изложите письменно порядок выбора коммерческого банка, по каким параметрам оценивается рейтинг коммерческих банков.
ЗАДАЧА 3
Охарактеризуйте письменно сущность и содержание операционной активности клиентов банка, как рост этой активности влияет на финансовое положение предприятия, приведите примеры из практики работы обследуемых предприятий.
ЗАДАЧА 4.
Изложите письменно основные направления оперативной работы с банком, какие финансовые операции связаны с привлечением в оборот денежных средств.
ЗАДАЧА 5.
Охарактеризуйте письменно сущность финансовых операций, связанных с расходованием денежных средств, перечислите виды учетно-кассовых операций.
ЗАДАЧА 6.
Приведите договор банковского счета обследуемого предприятия, оцените его, найдите слабые стороны, не защищающие права клиента.
|
|
|
ЗАДАЧА 7.
Приведите кредитный договор обследуемого предприятия с банком, оцените его, охарактеризуйте недостатки, изложите предложения по совершенствованию кредитных отношений с банком.
ЗАДАЧА 8.
Дайте письменную оценку финансирования под уступку денежного требования (факторинга), охарактеризуйте его преимущество с позиции совершенствования оперативной финансовой работы как на предприятии, так и в банке.
ЗАДАЧА 9.
Охарактеризуйте письменно содержание оперативной финансовой работы по осуществлению лизинговых сделок, назовите преимущества лизинга по внедрению нового оборудования по сравнению с использованием кредитов для покупки подобного оборудования.
ЗАДАЧА 10.
У предприятия есть возможность приобрести оборудование либо по лизингу, либо за счет банковского кредита. Стоимость приобретаемого оборудования 2000 тыс. руб. Банк готов предоставить кредит на 5 лет из расчета 30% годовых. Условия договора лизинга: срок - 5 лет. Процент, включающий оплату лизингодателем кредитных ресурсов, комиссионные и страхование, равен 2% в месяц. Погашение долга производится ежемесячно. Определить, что выгоднее для предприятия - кредит или лизинг?
|
|
|
ЗАДАЧА 11
Дебиторская задолженность предприятия резко растет. Проанализировать:
а) к каким последствиям это может привести?
б) какие задачи стоят перед работниками финансовой службы в этой ситуации?
ЗАДАЧА 12
Произошло замедление оборачиваемости дебиторской задолженности на 5 дней. Что это значит? К каким последствиям это может привести? Что необходимо предпринять в оперативном порядке работникам финансовой службы предприятия?
ЗАДАЧА 12.
На расчетный счет фирмы "Д" перечислено 25 млн. руб. Каковы величина и очередность списания средств с расчетного счета при условии, что:
- НДС - 18% от перечисленной суммы;
- налог на прибыль составляет 25% от перечисленной суммы;
- отчисления во внебюджетные фонды - 7% от перечисленной суммы;
- заработная плата 5 млн. руб.;
- предъявленные платежные требования - 8 млн. руб.
Задача 13.
Предприятие испытывает острую нужду в финансовых ресурсах для расчетов с бюджетом и внебюджетными фондами. Ему рекомендовано использовать для этой цели дебиторскую задолженность. Каким образом это можно сделать и как это оформить?
Задача 14
Предприятие желает получить кредит на покупку партии товаров. В последнее время предприятие работает убыточно, денег на расчетном счете предприятия в банке нет. В порядке обеспечения кредита предприятие предлагает пакет ценных бумаг, которым оно владеет, в размере 100% требуемого залога. Может ли в этом случае банк выдать кредит предприятию на покупку товаров? Если да, то в каком размере?
|
|
|
Политика предприятия в области оборотного капитала
Термин «оборотный капитал» (его синоним в отечественном учёте – оборотные средства) относится к мобильным активам предприятия, которые являются денежными средствами или могут обращаться в них в течение года или одного производственного цикла. Чистый оборотный капитал определяется как разность между текущими активами (оборотными средствами) и текущими обязательствами (кредиторской задолженностью) и показывает, в каком размере текущие активы покрываются долгосрочными источниками средств (рис.1.1). Аналог этого показателя в отечественной практике – величина собственных оборотных средств.
Балансовый отчет
| АКТИВ | ПАССИВ |
| Текущие активы Постоянные активы | Текущие пассивы Долгосрочные кредиты Собственные средства |
| ИТОГО | ИТОГО |
Рис.1.1. Балансовый отчёт
Дата добавления: 2015-12-20; просмотров: 24; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!