Анализ состояния дебиторской задолженности
Резкое увеличение дебиторской задолженности и ее доли в оборотных активах может свидетельствовать о кредитовании покупателей, либо об увеличении объема продаж, либо о неплатежеспособности и банкротстве части покупателей.
Сокращение дебиторской задолженности оценивается положительно, если оно происходит за счет сокращения периода ее погашения. Если же дебиторская задолженность уменьшается в связи с сокращением отгрузки продукции, то это свидетельствует о снижении деловой активности предприятия.
Наличие просроченной задолженности создает финансовые затруднения.
Ускорить платежи можно путем совершенствования расчетов, своевременного оформления расчетных документов, предварительной оплаты, применения вексельной формы расчетов и т.д.
В процессе анализа нужно изучить динамику, состав, причины и давность образования дебиторской задолженности, установить, нет ли в ее составе сумм, нереальных для взыскания, или таких, по которым истекают сроки исковой давности. Если такие имеются, то необходимо срочно принять меры по их взысканию (оформление векселей, обращение в судебные органы и др.)
Таблица 4 Анализ состава и динамики дебиторской задолженности
| Вид дебиторской задолженности | Начало года | Конец года | изменение | |||
| Т.руб | % | Т.руб | % | Т.руб | % | |
| Краткосрочная дебиторская задолженность со сроком оплаты до года | 100 | |||||
| В т.ч. - За товары и услуги | ||||||
| - Прочие дебиторы | ||||||
| Просроченная дебиторская задолженность | ||||||
Источники информации: баланс, материалы бухгалтерского учета, а также «Приложение к балансу» (форма № 5). Сделать выводы по таблице
Важно изучить также качество и ликвидность дебиторской задолженности. Одним из показателей, используемых для этой цели, является период оборачиваемости дебиторской задолженности(П дз), или период инкассации долгов.Он равен времени между отгрузкой товаров и получением за них наличных денег от покупателей:
П дз = Средние остатки дебиторской задолженности * Дни периода / Сумма погашенной дебиторской задолженности за период
Рассчитать период оборачиваемости дебиторской задолженности за отчетный и предыдущий год. Сделать выводы.
1.6. Анализ остатков и движения денежных средств
Искусство управления оборотными активами состоит в том, чтобы держать на счетах минимально необходимую сумму денежных средств, которые нужны для текущей оперативной деятельности.
Увеличение или уменьшение остатков денежной наличности на счетах в банке обусловливается притоком и оттоком денег. Превышение положительного денежного потока над отрицательным денежным потоком увеличивает остаток свободной денежной наличности, и наоборот, превышение оттоков над притоками приводит к нехватке денежных средств и увеличению потребности в кредите.
Период нахождения капитала в денежной наличности
П дн =Средние остатки свободной денежной наличности * Дни периода / Сумма кредитовых оборотов по счетам денежных средств
Рассчитать продолжительность нахождения капитала в денежной наличности, в днях
Операционный цикл, включает в себя период от момента поступления на склад предприятия приобретенных товарно-материальных ценностей до поступления денег от покупателей за реализованную им продукцию. Сложив продолжительность всех стадий кругооборота, получим общую продолжительность операционного цикла (П оц):
П оц = П з + П нп + П гп + П дз,
где П з - продолжительность нахождения капитала в производственных запасах;
П нп - продолжительность нахождения капитала на стадии незавершенного производства;
П гп - продолжительность нахождения капитала в запасах готовой продукции;
П дз - продолжительность инкассации дебиторской задолженности.
Если предприятие оплачивает счета поставщиков с некоторым временным лагом, то продолжительность финансового цикла (П фц), т.е. цикл обращения денежной наличности, меньше операционного цикла на период обращения кредиторской задолженности (П кз):
П фц = П з + П нп + П гп + П дз – П кз.
Анализ динамики финансового цикла и его составляющих позволит установить, на каких стадиях кругооборота произошло замедление оборачиваемости денежных средств, и разработать мероприятия, направленные на более интенсивное их использование.
Сокращение финансового цикла оценивается положительно. Это свидетельствует о повышении интенсивности использования денежных средств. Этому будем способствовать не только сокращение операционного цикла, но и замедление погашения кредиторской задолженности.
Дата добавления: 2022-12-03; просмотров: 34; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!