Исходные данные для факторного анализа рентабельности продаж в ООО «Орбита – плюс» за 2005 – 2007 гг.

Показатели	Годы			Изменение (+,-)
	2005	2006	2007	2006 г. к 2005 г.	2007 г. к 2006 г.
Выручка от продажи товаров, работ, услуг, тыс. руб.	6978	7431	8567	+453	+1136
Себестоимость проданных товаров, работ, услуг, тыс. руб.	3657	3987	5025	+330	+1038
Коммерческие расходы, тыс. руб.	2989	3066	2962	+77	-104
Прибыль от продаж, тыс. руб.	332	378	580	+46	+202
Рентабельность продаж, %	4,76	5,09	6,77	+0,33	+1,68

 

В нашем случае управленческие и коммерческие расходы отсутствуют, поэтому формула для факторного анализа имеет вид:

 

R_продаж = (ВР – С - КР) : ВР.      (2.2)

 

Расчет влияния факторов произведем способом цепных подстановок, обозначив индексом «0» - данные базисного периода (2005 г.), индексом «1» - данные отчетного периода (2007 г.).

R_{продаж0} = (ВР₀ – С₀ - КР₀) : ВР₀ =

= (6978 – 3657 – 2989) : 6978 = 4,76 %;

R_{продаж1}^усл. = (ВР₁ – С₀ - КР₀) : ВР₁ =

= (8567 – 3657 – 2989) : 8567 = 22,42 %;

R_{продаж2}^усл. = (ВР₁ – С₁ - КР₀) : ВР₁ =

= (8567 – 5025 – 2989) : 8567 = 6,46 %;

R_{продаж1} = (ВР₁ – С₁ - КР₀) : ВР₁ =

- (8567 – 5025 – 2962) : 8567 = 6,77 %;

Δ R_продаж (ВР) = R_{продаж1}^усл. - R_{продаж0} = 22,42 % - 4,76 % = + 17,66 %;

Δ R_продаж (С) = R_{продаж2}^усл. - R_{продаж1}^усл. = 6,46 % - 22,42 % = - 15,96 %;

Δ R_продаж (КР) = R_{продаж1} - R_{продаж2}^усл. = 6,77 % - 6,46 % = +0,31 %.

 

В 2006 году по сравнению с 2005 годом рентабельность продаж увеличилась на 2,01 % за счет факторов:

- увеличение выручки от продаж              +17,66 %

- увеличение себестоимости продаж          - 15,96 %

- снижение коммерческих расходов          +0,31 %

Итого: +2,01 %

 

На эффективность использования капитала предприятия (основного и оборотного) оказывают влияние такие факторы, как эффективность использования основного капитала (фондоемкость – показатель, обратный фондоотдаче) и эффективность использования оборотного капитала (коэффициент закрепления – показатель, обратный коэффициенту оборачиваемости оборотных средств).

Для анализа рентабельности капитала предприятия, исчисляемой как отношение чистой прибыли к сумме среднегодовой стоимости внеоборотных и оборотных активов предприятия, используем следующую факторную модель:

R = P : (F + E) = P/N : (F/N + E/N) = R_продаж :

(ФЕ + КЗ), (2.2)

 

где Р – прибыль от продаж;

F – среднегодовая стоимость внеоборотных активов;

E - среднегодовая стоимость оборотных активов;

P/N = R_продаж - рентабельность продаж;

F/N = ФЕ - фондоемкость ( показатель, обратный фондоотдаче);

E/N = КЗ – коэффициент закрепления (показатель, обратный коэффициенту оборачиваемости оборотных средств).

Методика расчета влияния факторов на показатель рентабельности капитала представлена в табл. 2.7.

Таблица 2.7

Методика расчета влияния факторов на показатель рентабельности капитала

Rпродаж	КЗ	ФЕ	R = Rпродаж : (КЗ + ФЕ)
Уровень базисный	Уровень базисный	Уровень базисный	Rкапитала 1
Уровень отчетный	Уровень базисный	Уровень базисный	Rкапитала 2
Уровень отчетный	Уровень отчетный	Уровень базисный	Rкапитала 3
Уровень отчетный	Уровень отчетный	Уровень отчетный	Rкапитала 4
Изменение рентабельности капитала за счет:
1) рентабельности продаж                  Rкапитала 2 – Rкапитала 1
2) коэффициента закрепления             Rкапитала 3 – Rкапитала 2
3) фондоемкости                                  Rкапитала 4 – Rкапитала

 

Постепенно заменяя уровень предыдущего периода каждого фактора на уровень отчетного периода можно определить, на сколько изменился уровень рентабельности капитала предприятия за счет эффективности использования основного капитала (фондоемкость), за счет эффективности использования оборотного капитала, а также за счет рыночной эффективности деятельности предприятия ( рентабельность продаж).

Данные для факторного анализа капитала ООО «Орбита - плюс» за 2005 – 2007 гг. представим в табл. 2.8.

Из данных табл. 2.8 следует, что рентабельность капитала предприятия (рассчитанная по показателю прибыли от продаж) увеличилась с 17,35 % в 2005 г. до 18,05 % в 2006 г., увеличение составило 0,7 %. Также наблюдается увеличение фондоемкости с 0,079 руб. до 0,090 руб. ( снижение фондоотдачи) и снижение коэффициента закрепления оборотных средств с 0,196 до 0,192 (увеличение коэффициента оборачиваемости оборотных средств).

Таблица 2.8

Исходные данные для факторного анализа рентабельности капитала ООО «Орбита - плюс» за 2005 – 2007 гг.

Показатели	Годы			Изменение (+,-)
	2005	2006	2007	2006 г. к 2005 г.	2007 г. к 2006 г.
1. Выручка от продажи продукции, товаров, работ, услуг, тыс. руб.	6978	7431	8567	+453	+1136
2. Прибыль от продаж, тыс. руб.	332	378	580	+46	+202
3. Среднегодовая стоимость оборотных активов, тыс. руб.	1364,5	1425	1546	+60,5	+121
4. Среднегодовая стоимость капитала предприятия, тыс. руб.	1913,5	2094,5	2296,5	+181	+202
5. Среднегодовая стоимость основного капитала, тыс. руб.	549	669,5	750,5	+120,5	+81,0
6. Рентабельность продаж, %	4,76	5,09	6,77	+0,33	+1,68
7. Фондоемкость, руб.	0,079	0,090	0,088	+0,011	-0,002
8. Коэффициент закрепления оборотных средств	0,196	0,192	0,180	-0,004	-0,011
9. Рентабельность капитала предприятия, рассчитанная по показателю прибыли от продаж, %	17,35	18,05	25,26	+0,70	+7,21

В 2007 году по сравнению с 2006 годом рентабельность капитала предприятия (рассчитанная по показателю прибыли от продаж) увеличилась с 18,05 % до 25,26 %, увеличение составило 0,7 %. Наблюдается снижение фондоемкости с 0,090 руб. до 0,088 руб. (снижение фондоотдачи) и снижение коэффициента закрепления оборотных средств с 0,192 до 0,180 (увеличение коэффициента оборачиваемости оборотных средств).

В целом за 2005 – 2007 гг. рентабельность капитала предприятия увеличилась с 17,35 % до 25,26 %, т.е. на 7,91 %.

Расчет влияния факторов на показатель рентабельности капитала предприятия за 2005 – 2007 гг. произведем в табл. 2.9, используя алгоритм расчета, представленный в табл. 2.9.

Таблица 2.9

---

Дата добавления: 2019-07-15; просмотров: 155; Мы поможем в написании вашей работы!

Поделиться с друзьями:

---

---

Мы поможем в написании ваших работ!