Способы начисления процентов по кредитам
Кредиты могут выдаваться на основе простых и сложных процентных ставок. В банковской практике принято выдавать кредиты сроком на 1 год по простым процентным ставкам, а сроком более 1 года - по сложным процентным ставкам.
Сумму кредита вместе с процентами вычисляют по формуле:
где КВ - сумма кредита с процентами;
СК - первоначальная сумма кредита;
к - годовая процентная ставка;
n - количество дней расчетного периода;
Т - максимальное количество дней в году по условиям договора.
Сумму процентов можно рассчитать по формуле:
,
где: СВ - сумма процентов;
СК - сумма кредита;
k - годовая процентная ставка;
n - количество дней начисления;
T - максимальное количество дней в году по условиям договора.
Для определения количества дней для расчета процентов используются следующие методы:
1. Метод (факт/факт), при котором берется фактическое количество дней в месяце и году.
2. Метод (факт/360), при котором берется фактическое количество дней в месяце, но условно в году - 360 дней.
3.Метод (30/360), при котором принимается условное количество дней в месяце и году.
При расчете процентов учитывается первый день и не учитывается последний день договора.
Если срок кредита превышает 1 год, используются только сложные процентные ставки (если иное специально не оговорено). Начисление сложных процентов означает, что начисленные проценты добавляются к основной сумме долга и на них в свою очередь начисляются проценты. Для этого применяется следующая формула:
|
|
|
,
где МВ - наращенная сумма кредита, т.е. сумма кредита вместе с капитализированными процентами;
CK - начальная сумма кредита;
К - годовая процентная ставка;
n - количество лет.
На практике сложный процент начисляется чаще, чем один раз в год. Если m-количество раз начисления сложного процента, то будущую стоимость можно рассчитать по формуле:
,
где МВ - наращенная сумма кредита, т.е. сумма кредита вместе с начисленными процентами;
СК - первоначальная сумма кредита;
К - годовая процентная ставка;
n - количество лет;
m - количество раз начисления сложного процента в течение года.
Иногда возникает необходимость не только в определении будущей стоимости, но и в обратном действии, т.е. в исчислении первоначальной суммы, исходя из известной ее стоимости в будущий момент времени. Процесс расчета начальной стоимости инвестиций, на которую уже начислены сложные проценты, называется дисконтированием. Следовательно, текущая стоимость будущих доходов - это просто обратное значение будущей стоимости, определенной с помощью сложного процента.
Если , то ,
где: ТВ - текущая стоимость будущего дохода;
|
|
|
МВ - будущий доход;
К - процент или учетная ставка, годовых
n - количество лет или периодов.
Пример: Текущая стоимость 1000 грн., которые будут получены через 2 года при рыночной ставке 5% годовых, определяется так:
Если вложения приносят доход, который поступает в виде серии нескольких одинаковых по размеру выплат в течение равных промежутков времени, то такая серия выплат называется анюитетом. Каждая выплата в рамках анюитету может быть вновь инвестирована, с тем чтобы на нее начислялись сложные проценты.
Формула определения будущей стоимости анюитету такая:
,
где: МВА - будущая стоимость анюитету на конец определенного периода;
АП - анюитетни платежи;
К - годовая ставка процента;
n - количество лет или периодов.
По аналогии со сказанным выше можно вывести уравнение, которое позволит рассчитать настоящую стоимость анюитету, основанный на выплате n раз серии разнообразных платежей:
,
где ТСА - теперешняя стоимость анюитету;
АП - анюитетни платежи;
К - годовая ставка дисконта;
n - количество лет или периодов.
Дата добавления: 2018-08-06; просмотров: 366; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!