Скорость обращения денег

⇐ ПредыдущаяСтр 2 из 3Следующая ⇒

Скорость обращения денег – это быстрота их оборота при выполнении ими функции средства обращения и платежа. В статистике применяются следующие показатели, характеризующие обороты денег:

1) скорость оборота денег в кассах учреждений ЦБ

2) скорость оборота денег в НДО.

Первый показатель определяется как отношение суммы поступлений денег в кассы банка к среднегодовой денежной массе в обращении.

Второй показатель – отношение суммы поступлений из суммы выдачи наличных денег (включая обороты почты и сбербанка) на среднегодовую денежную массу в обращении.

Факторы, влияющие на скорость обращения денег:

1. Общеэкономическая группа:

- циклическое развитие экономики

- темпы экономического роста

- движение цен

2. Монетарная группа:

- структура платежного оборота

- развитие кредитных операций и взаиморасчетов

- уровень процентных ставок на денежно-кредитном рынке

- использование электронных средств денежных расчетов

- уровень материального состояния населения.

Скорость обращения денег может способствовать при неинтенсивном их обороте к сокращению денежной массы и, наоборот, при ускорении оборота – ее увеличение

2 В. Лицензирование банковской деятельности.

Лицензирование банковской деятельности можно рассматривать как форму легитимации, заключающуюся в установлении возможности проведения банковских операций только при наличии специального разрешения (лицензии), выдаваемого БР при соблюдении определенных требований и условий.

Сама же банковская лицензия есть разрешение в форме индивидуально определенного документа БР, выданное банку или небанковской кредитной организации и санкционирующее осуществление ими определенных видов банковских операций.

Все банковские лицензии в зависимости от вида кредитной организации, а также по критерию срока, по истечении которого кредитная организация вправе ходатайствовать об их выдаче, можно разделить на следующие группы:

А. Лицензии, выдаваемые созданным путем учреждения банкам после документального подтверждения своевременной и правомерной оплаты 100% уставного капитала (для банков, созданных в форме акционерного общества, - отчета об итогах первого выпуска акций). В эту группу включаются: лицензия на осуществление банковских операций со средствами в рублях (без права привлечения во вклады денежных средств физических лиц); лицензия на осуществление банковских операций со средствами в рублях и иностранной валюте (без права привлечения во вклады денежных средств физических лиц); купля-продажа иностранной валюты в наличной и безналичной формах осуществляется только при наличии у кредитной организации лицензии на осуществление банковских операций со средствами в рублях и иностранной валюте;лицензия на привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов.

Б. Лицензии, выдаваемые созданным путем учреждения небанковским кредитным организациям после документального подтверждения своевременной и правомерной оплаты 100 % уставного капитала (для небанковских кредитных организаций, созданных в форме акционерного общества, - регистрации отчета об итогах первого выпуска акций): лицензия на банковские операции со средствами в рублях или со средствами в рублях и иностранной валюте - для расчетных небанковских кредитных организаций; лицензия на депозитно-кредитные операции со средствами в рублях или со средствами в рублях и иностранной валюте - выдается небанковским, кредитным организациям, осуществляющим депозитно-кредитные операции.

В. Лицензии, выдаваемые банку в порядке расширения деятельности по ходатайству банка в любой момент после государственной регистрации и получения первой лицензии: лицензия на банковские операции со средствами в рублях и иностранной валюте (без права привлечения во вклады денежных средств физических лиц);лицензия на привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов.

Г. Лицензии, выдаваемые в порядке расширения деятельности банку, с даты госрегистрации которого прошло не менее двух лет: лицензия на привлечение во. вклады денежных средств физических лиц в рублях;лицензия на привлечение во вклады денежных средств физических лиц в рублях и иностранной валюте. Названная лицензия может быть выдана банку при наличии лицензии на банковские операции со средствами в рублях и иностранной валюте (без права привлечения во вклады денежных средств физических лиц) или одновременно с ней; генеральная лицензия, которая может быть выдана банку, имеющему лицензии на осуществление всех банковских операций со средствами в рублях и иностранной валюте и выполняющему установленные БР требования к размеру собственных средств (капитала). Такая лицензия дает право банку создавать филиалы за рубежом и (или) приобретать доли (акции) в уставном капитале иностранных банков.

Д. Лицензии, выдаваемые в порядке расширения деятельности небанковской кредитной организации.

билет № 39

1 в. Денежная система: ее основные типы и элементы.

Ден с-ма - это форма орг-ии ден обращения в стране, сложившаяся исторически и закрепленная действующим национальным законодательством. В процессе эволюции сложились 2 типа ден систем: 1) с-ма металлического обращения, при которой денежный товар непосредственно обращается и выполняет все функции денег, а кредитные деньги разменны на металл. Различают биметаллизм и монометаллизм; 2) с-ма бумажно-кредитных денег, при к-й золото и серебро вытеснены из обращения.

Биметаллизм - ден с-ма, при которой роль всеобщего эквивалента закрепляется за двумя металлами, предусм-ся свободная чеканка из них и их неогранич обращение. На рынке устанавливались две цены на один товар. Монометаллизм - ден с-ма, при к-й один металл служит всеобщим эквивалентом и основой ден обращения, а функционирующие монеты и знаки стоимости разменны на золото и серебро. В зависимости характера размена знаков стоимости на золото различаются три разновидности золотого монометаллизма: золотомонетный стандарт, золотослитковый стандарт и золотодевизный (золотовалютный) стандарт. Хар-е черты золотомон ст-та: обращение золотых монет, к которым применялось правило свободной чеканки;размен знаков стоимости (банкнот) на золото по номиналу; выполнение золотом всех функций денег; свободный ввоз и вывоз золота и функционирование свободного рынка золота; переход излишнего золота в сокровища, что способствует автоматическому регулированию денежного обращения. Хар-е черты золотослитк ст-та: банкноты размениваются на слитки при предъявлении суммы, установленной законом; начинается процесс демонетизации золота; сохраняется свободное обращение золота между странами. Особенности золотодев ст-та: золотые монеты уходят из наличного обращения;размен банкнот на золото осуществляется через их обмен на иностранную валюту, конвертируемую в золото.

С-ма бумажно-кредитных денег сущ-т в наст время в подавляющем большинстве стран. Ее основные черты: отмена офиц золотого содержания ден единиц, демонетизация золота; прекращение оборота золота на внутр рынке; переход к неразменным на золото кредитным и бумажным деньгам; сохранение в ден обороте некоторых стран наряду с кред деньгами бум денег в форме казначейских билетов; выпуск банкнот в обращение в порядке кредитования хозяйства, государства, а также под прирост официальных золотых и валютных резервов; развитие и преобладание в ден обращении безнал оборота при одновременном сокращении наличного; усиление гос регулирования ден обращения в связи с постоянным нарушением основополагающего принципа денежной системы - соответствия количества денег объективным потребностям эк оборота, которое ведет к инфляц процессу. Ден система состоит из ряда элементов: ден ед-ца – установ-ый законом ден знак, служащий для соизмерения и выражения цен всех товаров; масштаб цен – ср-во выражения стоимости в ден единицах, технич функция денег. При металл обращении масштаб цен представлял собой массу ден металла, принятую в стране в качестве ден единицы или ее кратных частей. С прекращ-ем размена кредитн денег на золото официальный масштаб цен утратил свой эк смысл. В наст вр масштаб цен складывается стихийно в процессе рын обмена; виды денег, находящиеся в обращении и являющиеся законн платежн ср-м, - их формы, обращающиеся в стране, которые эк-ки утвердились и признаются законодателем в качестве законного платежного средства; порядок эмиссии. Эмиссионная с-ма – зак-но установленный порядок выпуска и обращения неразменных на золото кред и бум ден знаков.; структура ден массы, находящейся в обращении. Рассматривается двояко: как соотношение между нал и безнал ден массой, каксоотношение между ден знаками различн купюр во всем объеме ден массы; методы регулирования ден обращения. Ден рег-е представляет собой комплекс мер гос воздействия для достижения соответствия количества денег объективным потребностям экразвития

2. в Формирование и использование прибыли коммерческого банка.

Прибыль КБ – фин. рез-т деят-ти КБ в виде превышения дох-в над расх-ми. Если этот рез-т отрицательный, то это – убыток. Полученная прибыль – база для увеличения и обновления осн.фондов КБ, прироста его СК, развития и повышения качества банк.услуг.

Формирование прибыли КБ определяется его спецификой, кругом операций, системой учета.

Балансовая прибыль КБ как рез-т его деят-ти образуется за счет разницы м/у фактически полученными доходами и произведенными расходами. Она определяется нарастающим итогом в течение отч.года. Но она не отражает конечный фин.рез-т.

По междун-ным стандартам учета и отчетности, конечный фин.рез-т деят-ти КБ – чистая прибыль (ЧП). Ее отличия от балансовой прибыли (БП):

- модель формирования ЧП определяет, что ее размер отражает конечный фин.рез-т, а модель формирования БП предусматривает ее дальнейшее использование для покрытия затрат КБ;

- размеры ЧП и БП различны из-за метода отражения в учете процентных доходов и расходов. БП формируется на основе кассового метода учета процентных доходов и расходов, а ЧП – на базе методов начислений;

- на отклонение размера ЧП, рассчитанной в соответствии с МСФО, влияют особенности начисления амортизации и РВПС;

- на фин.рез-т при разных моделях его формирования влияет то, что в соответствии с МСФО активы учитываются в балансе по справедливой (рыночной) стоимости.

По международным стандартам учета и отчетности конечный финансовый результат деятельности банка – чистая прибыль, которая представляет собой остаток доходов банка после покрытия всех расходов и уплаты всех налогов.

Действующими правилами ведения бухгалтерского учета в КОях предусмотрен следующий порядок расчета чистой прибыли:

1. чистый %ый и аналогичный доходы = %ты полученные и аналогичные %ые доходы - %ты уплаченные и аналогичные расходы;

2. чистый комиссионный доход = комиссионные доходы - комиссионные расходы;

3. текущие доходы = п. 1 + п. 2 + прочие операционные доходы;

4. чистые текущие доходы до формирования резервов и без учета непредвиденных расходов = текущие доходы – прочие операционные расходы;

5. чистые текущие доходы без учета непредвиденных расходов = п. 4 – изменение величины резервов;

6. чистый доход до выплаты налога на прибыль = п. 5 + непредвиденные доходы – непредвиденные расходы;

7. чистая прибыль (убыток) отчетного года = п. 6 – налог на прибыль – отсроченный налог на прибыль – непредвиденные расходы после налогообложения.

Чистая прибыль банка за вычетом дивидендов, выплачиваемых акционерам банка, называют капитализируемой прибылью.

Процентная маржа – разница между процентным доходом и расходом коммерческого банка, процентами полученными и уплаченными. Значение процентной маржи, как главной составляющей прибыли банка, может характеризоваться абсолютным значением и рядом финансовых коэффициентов.

Распределение прибыли:уплата налогов, выплата диаидендов, капитализация.

билет № 40

1 в. Валютная система: понятие, виды, элементы.

Валютная система — это форма организации валютных отношений, закрепленная национальным законодательством (национальная система) или межгосударственным соглашением (мировая, региональная системы).

Основные элементы национальной валютной системы:

- национальная валюта;

- национальное регулирование международной валютной ликвидности;

- режим курса национальной валюты;

- национальное регулирование валютных ограничений и условий конвертируемости национальной валюты;

- режим национальных рынков валюты и золота;

- национальные органы, осуществляющие валютное регулирование (законодательные органы, центральный банк, министерство финансов, министерство экономики, таможенный комитет и др.).По мере интернационализации хозяйственных связей на основе национальных валютных систем формируются механизмы межгосударственного регулирования международных и валютных отношений — мировая и региональная валютные системы.

Основные элементы мировой и региональной валютных систем:

- виды денег, выполняющих функции международного платежного и резервного средства;

- межгосударственное регулирование международной валютной ликвидности;

- межгосударственная регламентация режимов валютного курса;

- межгосударственное регулирование валютных ограничений и условий валютной конвертируемости;

- режим мировых рынков валюты;

- международные валютно-кредитные организации, осуществляющие межгосударственное регулирование валютных отношений: Международный валютный фонд (МВФ), Европейский центральный банк (ЕЦБ).важный элемент валютной системы — регулирование международной валютной ликвидности на национальном и межгосударственном уровнях. Под международной валютной ликвидностью понимается способность отдельной страны или всех стран своевременно погашать свои международные обязательства.

Компоненты международной валютной ликвидности:

- официальные валютные резервы (запасы иностранной валюты, принадлежащие государству);

- официальные золотые резервы (запасы монетарного золота в монетах и слитках, принадлежащие государству);

- счета в СДР;

- резервная позиция в МВФ.

Резервная позиция в МВФ означает право страны — члена МВФ на автоматическое получение у него безусловных кредитов в иностранной валюте (в пределах 25% от квоты страны в МВФ).

Валютные ограничения — это введенные в законодательном или административном порядке ограничения операций с национальной и иностранной валютами, золотом и другими валютными ценностями.

Парижская на золотомонетном стандарте, генуэзская на золотодевизном стандарте, бреттон-вудская Помимо золота в качестве мировых денег использовались доллар США и фунт стерлингов, ямайская.демонетизация золота.

3 Правовое положение кредитных организаций на территории РФ.

Кредитная организация - юридическое лицо, которое для извлечения прибыли как основной цели своей деятельности на основании специального разрешения (лицензии) Центрального банка Российской Федерации (Банка России) имеет право осуществлять банковские операции, предусмотренные настоящим Федеральным законом. Кредитная организация образуется на основе любой формы собственности как хозяйственное общество.

Банк - кредитная организация, которая имеет исключительное право осуществлять в совокупности следующие банковские операции: привлечение во вклады денежных средств физических и юридических лиц, размещение указанных средств от своего имени и за свой счет на условиях возвратности, платности, срочности, открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц.

Небанковская кредитная организация - кредитная организация, имеющая право осуществлять отдельные банковские операции, предусмотренные настоящим Федеральным законом. Допустимые сочетания банковских операций для небанковских кредитных организаций устанавливаются Банком России.

Иностранный банк - банк, признанный таковым по законодательству иностранного государства, на территории которого он зарегистрирован.

К банковским операциям относятся:

1) привлечение денежных средств физических и юридических лиц во вклады (до востребования и на определенный срок);

2) размещение указанных в пункте 1 части первой настоящей статьи привлеченных средств от своего имени и за свой счет;

3) открытие и ведение банковских счетов физических и юридических лиц;

4) осуществление расчетов по поручению физических и юридических лиц, в том числе банков-корреспондентов, по их банковским счетам;

5) инкассация денежных средств, векселей, платежных и расчетных документов и кассовое обслуживание физических и юридических лиц;

6) купля-продажа иностранной валюты в наличной и безналичной формах;

7) привлечение во вклады и размещение драгоценных металлов;

8) выдача банковских гарантий;

9) осуществление переводов денежных средств по поручению физических лиц без открытия банковских счетов (за исключением почтовых переводов).

Кредитная организация помимо перечисленных в части первой настоящей статьи банковских операций вправе осуществлять следующие сделки:

1) выдачу поручительств за третьих лиц, предусматривающих исполнение обязательств в денежной форме;

2) приобретение права требования от третьих лиц исполнения обязательств в денежной форме;

3) доверительное управление денежными средствами и иным имуществом по договору с физическими и юридическими лицами;

4) осуществление операций с драгоценными металлами и драгоценными камнями в соответствии с законодательством Российской Федерации;

5) предоставление в аренду физическим и юридическим лицам специальных помещений или находящихся в них сейфов для хранения документов и ценностей;

6) лизинговые операции;

7) оказание консультационных и информационных услуг.

билет № 41

1 в. Инфляция, ее виды и методы стабилизации денежного обращения.

Инфляция-переполнение сферы обращения избыточными по сравнению с потребностями товарооборота массой бум денег, их обесценение, повыш-е цен на тов, усл и пониж-е покуп спос-ти денег. При опр-ии инфл-и следует исходить из того, что она проявляет себя в ден сфере, а корни ее вытекают из нарушения эк жизни гос-ва или кризисн состояния эк-ки.

Инфляция – дисбаланс между совокупным спросо и предложением,выражаемый в росте цен,несвязанный с повышением качества товаров.

По сп-бу проявления (темп роста):

- ползучие – темп роста 3-10 % в год.

- галопирующая инфляция –от 10 до 50%.

- гиперинфляция (темп роста 100% в год).

2. По сп-бу возникновения: - административная – порождается административно-управляющими ценами,- инфляция издержек – проявляющаяся в росте цен на товары, факторы производства => рост цен на выпускающую продукцию,- инфляция спроса – проявляющаяся в превышение спроса над предложением, что ведет к росту цен,- Инфляция предложения – проявляющаяся в росте цен, обусловленное увеличением издержек производства в условиях недоиспользования производственных ресурсов,- Импортир. инфляция – инфляция, вызываемая воздействием внеш. факторов (приток в страну иностранной валюты, повышение импортных цен),- Кредитная инфляция – вызывается чрезмерной кредитной экспансией,- Непредвиденная инфляция – уровень инфляции, который оказался выше запланированной за определенный период

Формы инфл-и:-Открытая инфляция – хар-на для рын эк-ки,прав-во не прибегает к прямому контрою цен и з/п; Подавленная (срытая) инфляция – возникает вследствие товарного дефицита, сопровождающая стремлением гос. органов удержать цены на прежнем уровне.

Для статистич выраж-я инфл- исп-т след пок-ли:дефлятор ВВП(ДВВП) и ИПЦ.

ДВВП=Номин ВВП в ценах тек периода/Реальн ВВП в ценах базн периода-показ-т измен-е цен на потреб рынке, исп-мых в гос интересах инвест-х, для экспорта и импорта.

ИПЦ хар-т инфл-ю на потреб рынке.

Гос-во исп-т 2 подхода по предупреждению и преодолению инфляции: фискальную и монетарную пол-ку.

Регулирование инфляции в РФ предусматривает не полное ее снятие, а сокращение и поддержание в рамках ползучей„через конкретные методы политики ее стабилизации. 1) ден политика - регулирование ден массы и совершенствование ее структуры; 2) валютн политика - оптимальной считается одинаковая динамика вал курса и инфляции; 3) кредитн политика - основн задачей является установление положит (т.е. превышающей ожидаемый темп инфляции) процентной ставки; 4) бюджетн политика - достижение сбалансированности расходов и доходов бюджета; 5.) ценовая политика — прямое и косвенное вмешательство государства в рын ценообразование; 6) структур политика - ликвидация убыточных и малорентабельных госпредприятий, развитие предприятий, ориентированных на потребительский сектор экономики, машиностроения, наукоемких производств; 7) антимонопольная политика - установление госконтроля над издержками и ценами монополий; 8) внешнеторговая политика -использует таможенно-тарифные (таможенные пошлины, как разновидность косвенных налогов, увеличивают цены на импорт) и нетарифные инструменты (ограничение объема импорта).

2 в. Виды банковских правоотношений, источники банковского права.

Банк зак-во рег-тотнош-я, склад-щиеся в сфере банк д-ти. Виды банк. прав-й: 1)отнош. по осущ-ю Банк. операций, 2)отнош-я между ко и гос органами;3)порядок регистрации КО и их лицензирование;4)межбанк отн-я, 5)отв-ть за правонарушения в банк. сфере, 6) др отношения, касающиеся д-ти КО в РФ.

Банк право охват-т широк круг обществ отн-й, к-е строятся на нач-х равнопра-я сторон и на исп-и императивн м-да регул-я банк д-ти

Ист-к банк права - форма выражения правов норм, имеющих ообщеобяз. хар-р. только признан гос-м источники могут примен-ся для рег-я обществ отн-й. Ист-ки: Конституция РФ-акт высш юр силы, имеет прям действие и прим-ся на всей терр-и РФ; Федер.законы (делятся на общие и специальные. К общим: Гражд. кодекс, «Об акцион. обществах», «О рынке ценных бумаг», «О валютном рег. и вал. контроле». К специальным: «О Центральном банке РФ», «О несостоятельности (банкротстве) кред. орг.»и др.)Указы Президента РФ(указы и распоряжения не должны противоречить КРФ и ФЗ), Постановления Правительства РФ(пост-ия и распоряжения издаются на основании и во исполнение КРФ, ФЗ, нормат актов През-та РФ) Нормативные акты БР(в форме инструкций, писем, приказов), Нормы международного права и международные договоры РФ(дейст-ют непоср-но на терр-и РФ и имеют приоритет перед нац зак-вом в случае возникнов-я коллизии), Локальные акты кред. организ.(акты, регламентирующие деят. КО: уставы, лицензии; акты, посредством которых руководители КО применяют к своим работникам меры поощрения, дисциплинарного взыскания, регулир. оплаты труда), Обычаи делового оборота(сложившееся и широко применяемое в какой-либо области предприн д-ти правило повед-я, не предусм-ое зак-вом, независимо от того, зафиксировано ли оно в каком-либо док-те).

билет № 42

1 в Система показателей эффективности использования оборотного капитала.

. Пок-ли оборачиваемости - число оборотов за отчетный период).- Коэффициент оборачиваемости (скорость оборота): Коб = N\Eсреднее,

где N- выручка от продажи продукции; Е - средняя стоимость оборотных средств за определенный период, показатель отражает число кругооборотов, совершаемых оборотными средствами, например, за год или квартал.

- Коэффициент закрепления (загрузки, капиталоемкости): Кз = Eсреднее\ N.

- Продолжительность одного оборота, дн.: Т = Eсреднее*Д\ N, где Д - период.

Данные показатели не имеют нормативных значений. Рост второго и снижение значений первого и третьего означает положительный результат в деятельности предприятия и свидетельствует об эффективном использовании оборотных средств.

2. Показатели высвобождения обор средств. Высвобождение может быть абс и отн.

Абс высвобождение - прямое ум-е потребности в оборотных средствах для выполнения планового объема производства продукции. Отн отклонение (экономия или перерасход) оборотных средств происходит в тех случаях, когда при наличии обор средств в пределах плановой потребности обеспечивается перевыполнение плана производства продукции. Экономии оборотных средств способствует улучшение показателей оборачиваемости: дельтаЕ(Кз) = (Кз1 – Кз0)*N1

Значение данного показателя характеризует часть оборотных средств, высвобожденных из оборота или перерасходованных в результате изменения эффективности использования оборотных средств.

3. Прирост продукции за счет более эффективного использования оборотных средств. Использование обор средств признается эффективным; если относительный прирост физического объема продукции или прибыли больше прироста стоимости оборотных средств за анализируемый период.

Свидетельством эффективного использования оборотных средств будет отрицательное значение дельтаE(N), которое говорит об экономии оборотных средств и интенсивном их использовании.

дельтаТП = (Коб1 – Коб0)*Е1, где дельтаТП изменение товарной продукции.

4. Прирост прибыли за счет повышения эффективности использования оборотных средств:

дельтаР = Р0*Коб1\Коб0 – Р0, где Ро - прибыль от продаж предыдущего (базисного) года.

Прирост коэффициента оборачиваемости будет способствовать как росту выручки от продаж, так и увеличению прибыли.

5. Рентабельность оборотных активов - является обобщающим показателем эффективности использования оборотных средств. Показывает размер прибыли, получаемой на 1рубль оборотных активов, поэтому ее рост характеризуется как положительная тенденция, %: R = Р\Есреднее*100.

Важным показателем является также объем чистых оборотных средств п\п, который определяет, какая часть оборотного капитала находится в мобильной форме, позволяющей свободно использовать и маневрировать им (т. е., часть оборотных средств предприятия, очищенных от краткосрочных обязательств).

Порядок расчета чистых оборотных активов:

1. Обор активы, принимаемые к расчету: итого по разделу II за вычетом суммы задолженности участников (учредителей) по взносам в уставный капитал.

2. Краткосроч обязательства, принимаемые к расчету: кредиты и займы + кредиторская задолженность + задолженность перед участниками (учредителями) по выплате доходов + резервы предстоящих расходов + прочие краткосрочные обязательства.

3. Чистые оборотные активы = п.1 - п.2.

Оценка объема чистых оборотных активов необходима для того, чтобы определить, какая часть оборотного капитала сформирована за счет надежных источников, к которым относятся собственный капитал предприятия и долгосрочные обязательства.

2 в Лицензирование банковской деятельности.

Д. Лицензии, выдаваемые в порядке расширения деятельности небанковской кредитной организации.

билет № 43

1 в Кредит: сущность, формы и виды. Функции кредита.

Кредит можно рассматривать с трех точек зрения: как экономические отношения, как движение ссудного капитала, как особую форму движения денег, включающую в себя мобилизацию свободных денежных средств народного хозяйства и населения и их перераспределение на условиях возвратности, срочности, платности в целях расширения воспроизводства.

Кредитные отношения состоят из трех элементов:

Кредитор — сторона кредитных отношений, предоставляющая ссуду.

Заемщик — сторона кредитных отношений, получающая кредит и обязанная возвратить полученную ссуду. Здесь нельзя путать понятия «должник» и «заемщик». Долг — более широкое понятие, характеризующее обязанности вообще.

Ссуженная стоимость — нереализованная часть стоимости, которая, вступая в кредитные отношения, обладает особой добавочной потребительной стоимостью.Сущность кредита как экономической категории проявляется в его следующих основных функциях.

Перераспределительная - ее содержание состоит в том, что посредством кредита происходит аккумулирование свободных ден.ресурсов ю. и ф. лиц, превращение их в ссудный капитал и с помощью кредитного механизма передача во временное распоряжение на платной основе различным субъектам хозяйствования и населению.

Создание кредитных средств обращения и экономии издержек. В процессе кред-ия создаются различные платежные средства для обслуживания налично-денежной и безнал. форм сферы обращения. Происходит замещение действительных денег кред. деньгами. В обращении появляются различные формы кредитных денег, начиная от векселей до современных электронных. Данная функция находится в зависимости от уровня развития товарно-денежных отношений, денежно-кредитной системы и тех форм денег, которые находятся в обращении. Кредит способствует сокращению денежной массы в обращении, замещению полноценных денег кредитными, увеличению скорости оборота денег, в результате этого ~ снижению издержек обращения, а вместе с ними и непроизводительных расходов. Таким образом, создается основа для расширения масштабов производства и увеличения массы и нормы прибыли.

Ускорение концентрации и централизации капитала. Кредитный механизм способствует процессу превращения прибавочной стоимости в капитал и раздвигает границы и индивидуального накопления.

Контрольная, Ее содержание сводится к контролированию финансового состояния заемщика с целью предотвращения несвоевременного выполнения взятых на себя обязательств. Поэтому на протяжении всего кредитного процесса осуществляется контроль за соблюдением всех принципов кредитования, позволяющий кредитору принимать решения о выдаче ссуд, об изменении режима кредитования, либо о досрочном возврате ссуды.

Кредит предоставляется в денежной и товарной форме.

Виды товарной формы кредита:

Коммерческий кредит.Аренда (лизинг) основных фондов. Потребительский кредит в товарной форме. Международный кредит.

.Виды денежной формы кредита:

Банковский кредит, Межбанковский кредит, Государственный кредит, Межхозяйственный кредит, Потребительский кредит в денежной форме.Международный кредит в валюте. Принципы кредитования отражают сущность кредита, а также требования объективных экономических законов в сфере кредитных отношений. Они не остаются неизменными, а видоизменяются: старые отмирают, появляются новые, сохраняется прежняя их форма при изменении сущности и т. д. Большинство экономистов к ним относят:возвратность,целевойхарактер,платность,обеспеченность,дифференцированный режим кредитования заемщиков.

2 в Банковские риски и правовые основы их минимизации.

Риски банк деят-ти – возм-ть утери ликв-ти и(или) фин.потерь (убытков), связанная с внутр и внешн факторами,влияющими на деят-ть банка.

Действующее зак-во подразделяет банк риски на след.категории: 1) риски, вызываемые последствиями неправомерн или некомпетентн решений отдельных работников (индивидуальный уровень, уровень сотрудника банка). Такие риски возникают в условиях превышения исполнительн лицами банка полномочий по принятию решений (по составу и объему операций), а также нарушения правил и этических норм, установленных на организованных рынках фин.инструментов (ц/б, иных фондовых ценностей, ин.валюты, драг.металлов); 2) риски ликвидности и снижения кап-ла, формируемые решениями управленческого аппарата, - самая многочисленная категория банковских рисков (риски микроуровня). К ним относятся:- кредитный риск – риск возникновения убытков из-за неспособности или нежелания партнера действовать в соответствии с условиями договора. Эти риски возникают с предоставлением крупных кредитов одному заемщику или группе связанных заемщиков;- страновый риск и риск неперевода ср-в – связан с эконом., соц. и полит. условиями страны заемщика. Они наиболее очевидны при кредитовании зар-ных Правит-в и их ведомств, т.к. возврат таких кредитов обычно ничем не обеспечен;- рыночный риск – риск потерь по балансовым и внебалансовым статьям в связи с движением рыночных цен;- процентный риск – связан с влиянием на фин.состояние банка неблагоприятного изменения процентных ставок. Этот риск проявляется как по чисто банковским операциям, так и по операциям на фин.рынках;- риск потери ликвидности – связан с возможным невыполнением банком своих обяз-в или необеспечением требуемого роста активов;- операционный риск – связан с нарушением процесса валютного контроля и управления банком;- правовой риск – риск обесценения активов или увеличения обяз-в по причине неадекватных или некорректных юр.советов или неверно составленной документации вследствие как добросовестного заблуждения, так и злонамеренных действий;- риск потери репутации банка – возникает из-за неспособности действовать в соответствии с определенными законами и инструкциями или др.источниками права, а также при подозрении в связях с криминальными стр-рами или в легализации доходов, полученных преступным путем; 3) риски, предопределяемые внешними по отн-нию к банку макроэконом. и нормативными правовыми условиями деят-ти:-не отвечающие интересам банка тек.емкость и доходность отечественных и международных фин.рынков, на к-рых банк проводит операции и сделки;-негативные общие и структурные (отраслевые и региональные) тенденции эконом.развития;-неблагоприятные изменения гос. эконом. пол-ки;- неблагоприятные изменения отечественных и зар-ных нормативных правовых условий банковской деят-ти.

Минимизировать риски, свойственные банк деят-ти, и обеспечить ликвидность ко призваны пруденциальные нормы. Под пруденц нормами деят-ти понимаются установленные БР:

-предельные значения рисков, принимаемых кредитными организациями;

-нормы по созданию резервов, обеспечивающих ликвидность кред.орг-ций и покрытие возможных потерь;

-требования, невыполнение к-рых может отрицательно повлиять на фин.положение кред. орг-ций или на возм-ть реальной оценки их фин.деят-ти, включая требования по ведению бух.учета, представлению отчетности и ее опубликованию в открытой печати в случаях, установленных ФЗ-ми, представлению аудиторских заключений и при регистрации, лицензировании и расширении деят-ти кред.орг-ций.

билет № 44

1 в. Фундаментальный анализ фондового рынка.

Фунд.анализ – самый первый метод анализа фондового рынка, суть к-го закл-ся в изучении причинно-следственной связи м/у ценой на акцию и множеством факторов, влияющих на нее. ФА предпологает детальное изучение рынка и включает в себя след этапы: изучение общей экономической ситуации на основе анализ макроэкономичсеких показателей(ставки реф, ВВП, инфляции, налогов, крса нац валюты и тп), анализ интересующей аналитика отрасли(доходность услуг, цены услуг, объем продаж), анализ финансово-хозяйственнной деятельности эмитента. Аналитик проводит оценку эффективности деятеьности эмитента. Рассчитывются след показатели: коэф, характеризующие платежеспособность и ликвидность, деловую активность, финн устойчивость. Показатели, характеризующие саму цб ликвидность, дох-ть. Основным недостатком фундамена а-за являетс его трудоемкость и необходиость привлечения большого количества информации. Исходные положения и задачи фундаментального анализа.

В целях изучения прогнозного движения рынка применяют след. м-ды ан-за:

Фундаментальный ан-з. Основыв-ся на детальном изучении законов спроса и предл. на 3-х уровнях:

1. изучение общеэк. ситуации в стране, где осущ-ся операции (проводится на основе макроэк. показателей)

2. фин ан-з деят-ти эмитента (я-ся осн. направл. в фундамент. ан-зе)

Расчет фин. коэфф. на основе данных фин. отч-ти.

3. рыночный ан-з активов. Рассчит-ся коэфф. детерминации, хар-ий степень зав-ти акции от рынка, а также ликв-ть акции на основе объема торгов и её тех. дох-ть (его стоит проводить, когда покупают большой пакет акций на длит. срок). Преим-вом данной методики я-ся тщательное изучение всей инф-ии по поводу обращения ц.б., а недостаток его трудоемкость.

Преимущество данной методики анализа – тщательное изучение всей инфор-мации по поводу обращения ценной бумаги, а недостток - его трудоёмкость.

Показатели, используемые в фундаментальном анализе для отбора акций.

Для анализа доходности акций исп-ся сист. показателей. В связи с тем что доход держателей обыкновенных акций состоит не только из дивидендов, но и из прироста курсовой стоимости, они заинтересованы в анализе дохода в расчете на акцию. EPS - прибыль компании за установленный период в расчете на одну обыкнов. акцию, находжящ-ся в обращении.

Данный пок-ль доп-ся коэфф. дивидендной отдачи, харак-щим соотн. м/у величиной дивиденда и ценой акции.

Исп. данный коэфф. как статистический индикатор, м. сопоставить степень доходн-ти акций различных корпораций, а также различных фондовых инстр-ов и направ-ий инвестирования. Коэфф. выплачиваемости позв-ет оценить, какую долю в чистом доходе корпор-ии сост. выплачив. дивид.

Отношение Р/Е является отношением рыночной цены акции к доходу в расчете на одну акцию той же компании. Данный показатель выражается в виде числа, называемого еще мультипликатором компании. Он отражает количество лет, которое потребуется компании, чтобы при действительном положении дел заработать сумму, равную ее рыночной стоимости. Динамически уменьшающийся показатель свидетельствует о быстром росте компании.

Результаты фундаментального анализа оформляются в форме исследова-тельских отчётов.

2 в. Правовые основы несостоятельности (банкротства) кредитных организаций.

Под несостоятельностью (банкротством) КО понимается признанная арбитражным судом ее неспособность удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам и (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей. КО считается неспособной удовлетворить требования кредиторов по денежным обязательствам ~ (или) исполнить обязанность по уплате обязательных платежей, если соответствующие обязанности не исполнены ею в течение одного месяца с момента наступления даты их исполнения и (или) если после отзыва у КО лицензии на осуществление банковских операций стоимость ее имушества (активов) недостаточна для исполнения обязательств КО перед ее кредиторами.

Дата добавления: 2015-12-21; просмотров: 15; Мы поможем в написании вашей работы!

Поделиться с друзьями:

⇐ Предыдущая 123 Следующая ⇒

Мы поможем в написании ваших работ!