Глава 1. Анализ хозяйственной деятельности Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург
Государственное образовательное учреждение высшего профессионального образования «Санкт-Петербургский государственный
инженерно-экономический университет»
Кафедра информационных систем в экономике
Д И П Л О М Н Ы Й П Р О Е К Т
на тему:
" Формирование и управление портфелем ценных бумаг на основе информационной поддержки "
Выполнил: студент ______________________________________
Ф.И.О., группа, подпись
Руководитель: __________________________________________
Ф.И.О., должность, уч. степень, уч. звание, подпись
Консультант:__________________________________________
Ф.И.О., должность, уч. степень, уч. звание, подпись
Рецензент: _____________________________________________
Ф.И.О., должность, уч. степень, уч. звание, подпись
"Допускается к защите"
заведующий кафедрой,
д.т.н., проф. ____________________________Брусакова И.А.
Санкт-Петербург
2011
Содержание:
Введение………………………………………………………………………….4
Глава 1. Анализ хозяйственной деятельности Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург………………7
1.1. Анализ хозяйственной деятельности филиала Сбербанк России и отдела ЦБ. Структура отдела ценных бумаг, балансовая отчетность…………......7
1.2. Анализ уровня информационной поддержки отдела ЦБ……………….11
|
|
|
1.3. Задачи совершенствования формирования и управления портфеля ценных бумаг на основе информационной поддержки…………..…………22
Глава 2. Содержательная постановка задачи формирования и управления портфелем ценных бумаг и выбор метода решения задачи………………………………………………………………...28
2.1. Содержательная постановка задачи формирования и управления портфелем ценных бумаг………………………………………………………28
2.2. Разработка математической оптимизационной модели задачи……………………………………………………………………………33
2.3. Выбор метода решения задачи…………………………………………….37
2.4. Разработка структуры БД информационной поддержки управления портфелем ценных бумаг………………………………………………………40
Глава 3. Оценка экономической эффективности информационной поддержки формирования и управления портфелем ценных бумаг……45
3.1. Программная реализация…………………………………………………45
3.2. Оценка экономической эффективности………………………………….46
3.3. Разработка мероприятий по обеспечению информационной безопасности……………………………………………………………………53
Заключение……………………………………………………………………..58
Список литературы.............................................................................................60
|
|
|
Приложения…………………………………………………………………….64
Введение
Одним из жизнеобеспечивающих звеньев экономики является ее инвестиционная инфраструктура. Развивающиеся элементы финансовой составляющей экономики способствуют формированию и развитию институционального состава инвестиционной составляющей и по набору применяемых для этой цели инструментов можно судить о методах передвижения капитала, которые используются для развития того или иного сектора национальной экономики. Российский рынок капиталов сложился на основах преобладания банковского сектора, сосредоточившего в себе основную долю сбережений населения и материальных средств предприятий. Как утверждают специалисты, банковская составляющая финансовой системы Российского государства аккумулирует 20% национальных валовых сбережений и существенно превосходит своим экономическим потенциалом прочих финансовых посредников[1].
Российскому финансово-инвестиционному сектору можно дать характеристику как сектору экономики, отличающемуся высокими показателями роста. Например, с 2006 года активы банковского сектора увеличились на 44,1% и еще на 11,1% за I квартал 2007 года[2], в то же время, показатели по объему кредитов, которые были предоставлены нефинансовым организациям и физическим лицам, были увеличены на 46,6 и на 8,7%[3]. Параллельно этому процессу возросла и доля долгосрочных кредитов, которые были предоставлены реальным секторам экономики и составили на современном этапе около 30%; по данным на 2007 год, на срок свыше трех лет приходилось 18% ссуд в кредитном портфеле российского банковского сектора[4]. В общей сложности за последние 5 лет объем иностранных инвестиций в Россию составил более 229 млрд. долларов.
|
|
|
Целью дипломной работы является разработка информационного обеспечения, которое призвано обеспечить совершенствование системы управления портфелем ценных бумаг на предприятии Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России, в соответствии с реализацией финансово-инвестиционной деятельности.
В соответствии с намеченной целью и для ее достижения были намечены следующие задачи:
1) провести анализ финансовой деятельности предприятия, а также его организационной структуры с целью выявить показатели активности финансово-инвестиционной составляющей;
2) подвергнуть анализу основные этапы управления портфелем ценных бумаг на предприятии Северо-Западное отделение ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург по реализации инвестиционных программ, действующих на предприятии;
|
|
|
3) осуществить содержательную постановку задач по формированию и управлению портфелем ценных бумаг;
4) рассмотреть методы оптимизации и методы решения задач, при помощи которых предприятие сможет в ближайшее время осуществлять свои функции по совершенствованию системы управления портфелем ценных бумаг;
5) разработать структуру БД для информационной поддержки управления портфелем ценных бумаг с достижением оптимального соотношения между рисками и доходностью внедряемых инвестиционных проектов, а также с их экономическим обоснованием, поскольку именно эта сторона экономической политики предприятия является на современном этапе приоритетной.
В соответствии с намеченными целями и задачами, в первой главе исследования будет проведен анализ хозяйственной деятельности филиала Сбербанк России и отдела ценных бумаг, приводится структура отдела ценных бумаг, балансовая отчетность и рассмотрены этапы формирования портфеля инвестиционного проекта компании. Во второй главе дипломной работы речь пойдет о содержательной постановке задач формирования и управления портфелем ценных бумаг, которая направлена на реализацию инвестиционной стратегии предприятия. Третья глава исследования посвящена оценке экономической эффективности информационной поддержки формирования и управления портфелем ценных бумаг.
Глава 1. Анализ хозяйственной деятельности Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург
1.1. Анализ хозяйственной деятельности филиала Сбербанк России и отдела ЦБ. Структура отдела ценных бумаг, балансовая отчетность
В целях управления Группа Сбербанка подразделяется на совокупность операционных сегментов деятельности: Центральный аппарат, 18 территориальных подразделений банка и дочерние компании, — все они выделены на базе организационной структуры Группы и по принципу географического месторасположения (рисунок 1.1.).
Рис. 1.1. Филиальная сеть ОАО Сбербанк России
Основным видом деятельности всех операционных сегментов являются банковские операции. Чтобы систематизировать консолидированную финансовую отчетность операционные сегменты объединили в следующие отчетные сегменты:
1) Москва:
- Центральный аппарат Группы;
- Московский территориальный банк;
- дочерние компании Группы, которые расположены в этом регионе.
2) Центральный и Северный регионы Европейской части России. В состав данного сегмента входят:
- Северный — Ярославль,
- Северо-Западный — Санкт-Петербург,
- Центрально-Черноземный — Воронеж,
- Среднерусский — Москва;
- дочерние компании Группы, которые расположены в данном регионе.
3) Поволжье и Юг Европейской части России в состав данного сегмента входят:
- Волго-Вятский — Нижний Новгород,
- Поволжский — Самара,
- Северо-Кавказский — Ставрополь,
- Юго-Западный — Ростов-на-Дону;
- дочерние компании Группы, которые расположены в данном регионе.
4) Урал, Сибирь и Дальний Восток России в состав данного сегмента входят:
- Западно-Уральский — Пермь,
- Уральский — Екатеринбург,
- Сибирский — Новосибирск,
- Алтайский — Барнаул,
- Западно-Сибирский — Тюмень,
- Северо-Восточный — Магадан,
- Дальневосточный — Хабаровск,
- Восточно-Сибирский — Красноярск,
- Байкальский — Иркутск;
- дочерние компании Группы, расположенные в данном регионе.
Природа цифр Примечания к консолидированной финансовой отчетности — 31 декабря 2009 года.
5) Другие страны в состав данного сегмента входят:
- дочерние компании Группы, которые расположены в Украине,
- дочерние компании Группы, которые расположены в Казахстане,
- дочерние компании Группы, которые расположены в Республике Беларусь.
Руководством Группы анализируются операционные результаты каждого из вышеперечисленных сегментов деятельности для принятия решений о распределении ресурсов и оценки результатов их деятельности. Результаты отчетности сегментов, в которых приводятся итоги их деятельности, и которые предоставляются руководству для анализа, составляют соответственно российским правилам бухучета и ведения бухгалтерской отчетности, за исключением отчетности сегментов дочерних компаний, составляющейся соответственно Международным стандартам финансовой отчетности[5].
Сделки и операции между сегментами совершаются исходя из внутренних ставок трансфертных процессов ценообразования, установленных, одобренных и регулярно пересматривающихся руководством Группы.
Контроль над деятельностью дочерних компаний исполняется на уровне Группы в целом. В таблице ниже приводится информация о том, как распределяются активы и обязательства Группы по сегментам по состоянию на 31 декабря 2010 года (таблица 1.1.). А также приводится сверка активов и обязательств по отчетным сегментам и тех активов и обязательств по МСФО, которые наличествовали на период, завершившийся 31 декабря 2010 года и за год, завершившийся 31 декабря 2009 года (таблица 1.2.).
Таблица1.1.
Соотношение активов и обязательств по сегментам (млн. руб.)
| Сегмент | Активы по состоянию на 31 декабря 2010 | Обязательства по состоянию на 31 декабря 2010 | Активы по состоянию на 31.12.2009 | Обязательства по состоянию на 31.12.2009 |
| Москва | 3 339 279 | 2 497 326 | 2 952 823 | 2 759 313 |
| Центральный и Северный регионы | 1 269 638 | 1 455 172 | 1 252 290 | 1 224 758 |
| Поволжье и Юг | 1 037 696 | 1 024 070 | 1 040 410 | 853 000 |
| Урал, Сибирь и Дальний Восток | 1 438 970 | 1 276 215 | 1 451 556 | 1 100 816 |
| Другие страны | 110 590 | 85 934 | 42 370 | 29 910 |
| Итого: | 7 196 173 | 6 338 717 | 6 739 449 | 5 967 797 |
Таблица 1.2.
Сверка активов и обязательств по отчетным сегментам (млн. руб.)
| Итого активов 2009 2008 | Итого обязательств 2009 2008 | |
| Итого по отчетным сегментам | 7 196 173 6 739 449 | 6 338 717 5 967 797 |
| Корректировка резервов | 23 660 40 124 | (25 441) (7 343) |
| Доначисление процентных доходов по кредитным клиентам | 6 510 6 904 | - - |
| Признание отложенных комиссионных доходов по кредитам | (30 696) (28 176) | - - |
| Признание отложенных комиссионных доходов по гарантиям | - - | 796 733 |
| Отражение производственных финансовых инструментов по справедливой стоимости | 619 3 503 | 10 576 5 084 |
Продолжение таблицы 1.2.
| Корректировка амортизации и первоначальной или справедливой стоимости основных средств, включая эффект отложенного налогообложения | (64 013) (25 912) | - 18 469 |
| Начисление расходов на содержание персонала (премии, отпуска, пенсионные обязательства) | 155 152 | 12 383 10 973 |
| Корректировка амортизированной стоимости и частичного погашения прочих заемных средств и субординированного займа | (24 324) - | (24 866) (845) |
| Корректировка налога на прибыль | (668) - | 12 924 (7 908) |
| Прочие корректировки | (2 350) 438 | 1 041 (640) |
| Итоги по МСФО | 7 105 066 6 736 482 | 6 326 130 5 986 320 |
С 2009 года Группой пересмотрены некоторые положения системы управленческой отчетности в части отражения финансового положения дочерних компаний. С 2008 года сегментная документация по отчетности филиалов оформлялась без исключения внутригрупповых операций, тогда как 2009 год показал, что сегментная отчетность передана с исключением внутригрупповых операций. В приложении приведены данные сегментной информации по распределению доходов и расходов Группы за период, завершившийся 31 декабря 2009 года и на 31 декабря 2008 года [приложение 1] и [приложение 2].
Особого внимания заслуживают показатели ликвидности компании. Прочие активы Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург в 2010 году выросли до 150,7 млрд. руб. (на 51,8% по сравнению с 2009 годом). Большую часть ликвидного безрискового актива банка составляют незавершенные расчеты по пластиковым картам, которые составляют 52,3 млрд. руб. Наглядно информация по ликвидности банка представлена в таблице 1.3[6].
Табл. 1.3.
Показатели ликвидного безрискового актива банка (2009 – 2010 годы).
| млн. руб. | На 31 декабря 2010 года | На 31 декабря 2009 года | Темп прироста, % | ||
| Сумма | % от суммы | Сумма | % от суммы | ||
| Коммерческое кредитование юридических лиц | 2 206 322 | 40,5 | 2 135 374 | 40,4 | 3,3 |
| Специализированное кредитование юридических лиц | 2 059 984 | 37,8 | 1 883 931 | 35,7 | 9,3 |
| Корпоративное кредитование | 4 266 306 | 78,3 | 4 019 305 | 76,1 | 6,1 |
| Потребительские и прочие ссуды физическим лицам | 564 364 | 10,4 | 659 750 | 12,5 | (14,5) |
| Жилищное кредитование физических лиц | 512 787 | 9,4 | 497 875 | 9,4 | 3,0 |
| Автокредитование физических лиц | 100 388 | 1,9 | 103 237 | 2,0 | (2,8) |
| Кредитование физических лиц | 1 177 539 | 21,7 | 1 260 862 | 23,9 | (6,6) |
| Итого | 5 443 845 | 100,0 | 5 280 167 | 100,0 | 3,1 |
Еще одно немаловажное замечание в отношении ликвидности отделения банка можно сделать, обратив внимание на то, что в феврале 2010 года отдел вместе с центральным руководством банка целиком погасил субординированный кредит, что было обусловлено большими объемами накопившейся ликвидности в иностранной валюте, высоким уровнем достаточности капитала и существенным падением цен на данные инструменты.
В процессе управления рисками ликвидностью в Северо-Западном отделении ОАО Сбербанк России было принято подразделять все риски по состоянию ликвидности на два типа:
- риск нормативной ликвидности — возможные проблемы, связанные с выполнением нормативов ликвидности отделения России (Н3 или Н4);
- риск физической ликвидности — проблемы, связанные с недостаточностью какой-либо валюты для покрытия обязательств банка[7].
Для контроля нормативов ликвидности отдел еженедельно осуществляет прогноз нормативов и контроль их соблюдения с учетом не только регуляторных ограничений, но и более строгих внутренних лимитов, закрепленных «Порядком соблюдения и расчета Сбербанком России обязательных нормативов Банка России»[8]. 2010 год охарактеризовался рисками физической, а не нормативной ликвидности. Избыток иностранной валюты в первых трех кварталах 2010 года в совокупности с избытком рублей в последних двух кварталах объясняют высокий уровень норматива краткосрочной ликвидности Н3 в течение всего года — более 70% (при минимально допустимом значении 50%). А отсутствие роста долгосрочных активов объясняет значительный запас по нормативу Н4 в течение всего года (табл. 1.4.).
Табл. 1.4.
Выполнение нормативов ликвидности Северо-Западным отделением ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург
| Нормативы ликвидности | Предельное значение Банка России | Критическое значение Сбербанка | Значение норматива на отчетную дату, % | |
| 01.01.2010 | 01.01.2009 | |||
| Н2 | Более 15% | — | 82,5 | 53,5 |
| Н3 | Более 50% | 55% | 114,3 | 70,5 |
| Н4 | Менее 120% | 110% | 73,8 | 71,4 |
В течение всего года Банк обладал избытком валютных средств, вызванным притоком иностранной валюты клиентов вследствие обострения последствий кризиса в 2009 году. Для сокращения избытка иностранной валюты Банк активизировал выдачу валютных кредитов корпоративным клиентам, значительно расширил лимиты для покупки валютных ценных бумаг. Кроме того, Банк погасил в октябре 2010 года синдицированный кредит (в размере 1,5 млрд. долл. США) и выкупил большую часть собственных субординированных облигаций, номинированных в долларах США. Несомненно, такие действия руководства отдела дали возможность поправить ситуацию, которая сложилась в структуре ликвидности Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России[9].
Далее в приложениях приведены данные по сверке прибыли до налогообложения, процентных доходов и расходов, комиссионных доходов, доходов от операций с ценными бумагами, доходов от операций с иностранной валютой по отчетным сегментам со статьями отчета о прибылях и убытках по МСФО за период, завершившийся 31 декабря 2010 года и на 31 декабря 2009 года [приложение 3] и [приложение 4][10].
Расхождения, представленные в отчетности, появляются как за счет разницы в систематизации, так и за счет различий в учетной политике. Корректировки резервных данных приходится вносить из-за различия между методикой оценки, которая используется для расчета резервов под обесценение кредитного портфеля по российским правилам бухгалтерского учета, на основе которых составляется управленческая отчетность Банка, и методикой оценки резервов по международным стандартам финансовой отчетности (МСФО)[11].
Из приведенной отчетности можно сделать заключение, что Северный и Центральный регион представлен в Группе по всем сегментам, показатели говорят о том, что регион развит достаточно сильно, однако по количественным показателям он уступает в нескольких сегментах другим представителям группы. Это говорит о том, что над доходностью сегментов необходимо работать, чтобы стремиться повысить показатели до уровня Москвы. Ярким представителем Северного региона Группы является Северо-Западное отделение ОАО Сбербанк России город Санкт-Петербург.
1.2. Анализ уровня информационной поддержки отдела ЦБ
Основной задачей в области развития информационных технологий (ИТ) является переход на новый уровень автоматизации и обеспечение надежного фундамента для реализации стратегии банка, а также формирования и управления портфелем ценных бумаг. Поэтому работа велась по следующим ключевым направлениям: реорганизация ИТ-служб для усиления специализации, разделения полномочий, оптимизации проектной работы и ресурсной модели; унификация и консолидация автоматизированных систем (АС) для их централизации; внедрение централизованных АС, позволяющих получить новое качество банковских продуктов; повышение уровня надежности и производительности АС; создание единой интеграционной инфраструктуры, консолидация и расширение возможностей аппаратного обеспечения и сетевой инфраструктуры банка с учетом планируемого роста объемов бизнеса; создание «Офиса Будущего» — уникальной площадки для проведения тестов самых новейших технологических новинок банковского обслуживания перед их массовым внедрением.
«В 2009 году завершился процесс реорганизации информационно-технологических служб Банка и были выделены отдельные подразделения, отвечающие за развитие ИТ-услуг и проектную работу, поддержку бесперебойного функционирования АС, управление Корпоративной Архитектурой, разработку стратегии банка в части ИТ и управление ИТ-активами банка, координацию проектной деятельности, централизованное управление затратами и закупками в области ИТ, в том числе и инвестиционным портфелем»[12].
Закладывая основу для расширения линейки продуктов и услуг, роста объема продаж и качества обслуживания, в отчетном году Банк провел значительный объем работ по внедрению автоматизированных систем. Наиболее значимые результаты: внедрена система управления взаимоотношениями с клиентами — юридическими лицами (Корпоративный CRM), которая призвана максимально учитывать потребности клиентов при продаже банковских продуктов по всему Банку; запущена программа по созданию платформы для комплексного анализа деятельности Банка и формирования отчетности по всем направлениям бизнеса на базе централизованного хранилища данных; внедрен новый промышленный процесс рассмотрения кредитных заявок физических лиц и принятия решений о выдаче кредитов («Кредитная фабрика») в г. Санкт-Петербурге и 8 территориальных банках; в рамках программы по развитию удаленных каналов обслуживания завершено внедрение услуги «Сбербанк ОнЛ@йн», усовершенствован клиентский интерфейс устройств самообслуживания, внедрена в эксплуатацию технология приема платежей физических лиц через устройства самообслуживания, а также расширен перечень организаций — получателей биллинговых платежей; запущена в опытную эксплуатацию новая модель обслуживания клиентов — программа «Базовый продукт», позволяющая сместить фокус с продажи отдельных продуктов на комплексное обслуживание клиента. Развернута система управления единым профилем клиента по физическим лицам г. Санкт-Петербурга — «MDM-система»; с III квартала стал доступным интернет-трейдинг для клиентов Банка; построена ИТ-инфраструктура, позволившая централизовать сопровождение клиентских операций; внедрен единый интернет-портал Банка; создан Единый Распределенный Контактный Центр.
Растущий бизнес Банка диктует необходимость в повышении надежности и производительности автоматизированных систем и ИТ-услуг. В 2010 году значительно возросло количество обслуживаемых банковских карт и поддерживаемых устройств самообслуживания; увеличилось количество клиентов, подключенных к услугам «Мобильный банк» и «Сбербанк ОнЛ@йн»; возросло количество обрабатываемых транзакций, достигшее пиковой нагрузки в 7,5 млн. операций в день. Учитывая стратегическую важность работ по данному направлению, в 2010 году в Банке запущена программа повышения производительности и надежности АС по всем направлениям бизнеса.
В 2010 году Банк завершил создание единой интеграционной инфраструктуры как базы для внедрения централизованных банковских процессов и развития удаленных каналов обслуживания. Кроме того были расширены возможности аппаратного обеспечения и сетевой инфраструктуры Банка: модернизирована сетевая инфраструктура в г. Санкт-Петербурге и инфраструктура каналов связи между центральным аппаратом и всеми территориальными банками; внедрены системы аудио- и видеоконференц-связи между центральным аппаратом и территориальными подразделениями Банка для проведения оперативных совещаний, комитетов и обучения; открыт проект по созданию нового центра обработки данных — единого надежного и производительного технического центра, объединяющего автоматизированные системы по всем направлениям бизнеса Банка[13].
В конце 2010 года в банке был открыт «Офис Будущего» — первая в истории российских банков экспериментальная площадка для тестирования новых технологий банковского обслуживания. В новом офисе представлены самые передовые технологические разработки и внедрены новые подходы к обслуживанию клиентов: идентификация клиентов при входе в отделение по трехмерному образу, а также с использованием технологии RFID; банкомат с функцией 3-D распознавания клиентов; интерактивный информационный киоск с возможностью видеосвязи с центром поддержки пользователей; комната для проведения переговоров и конференций с технологией контроля доступа по трехмерному образу клиента; интерактивная зона самообслуживания с расширенной функциональностью. На современном этапе развития информационного обеспечения операционного обслуживания банковских учреждений как раз важно отметить такую особенность функционирования отечественных банков как универсальность[14].
Такая отличительная черта, характеризующая в последнее время банковскую деятельность, означает, что практически все банки имеют генеральную лицензию, которая дает им право претворять в жизнь почти любой вид деятельности по операциям с ценными бумагами. В связи с этим банковским учреждениям позволены практически все операции с ценными бумагами: их выпуск, покупка, продажа и хранение ценных бумаг, осуществление иных операций с ними; управление ценными бумагами по поручению клиента (доверительные операции); оказание консультационных услуг; осуществление расчетов по поручению клиентов (в том числе по операциям с ценными бумагами).
В соответствии с такими полномочиями банковские учреждения имеют право проводить: инвестирование в портфели акций небанковских компаний (включая обеспечение контрольного влияния косвенным образом через дочерние товарищества); учреждение небанковских инвестиционных институтов (инвестиционных фондов, за исключением чековых фондов и компаний, финансовых брокеров и инвестиционных консультантов); учреждение специализированных компаний по учету и хранению ценных бумаг, а также совершению расчетов по операциям с ними (депозитарные и клиринговые институты); учреждение организаций, которые являются институциональными инвесторами (страховых компаний, негосударственных пенсионных фондов, холдинговых компаний и т.п.).
В банковской системе на современном этапе в рамках подразделений (отделов, департаментов) по ценным бумагам могут выделяться группы, которые призваны выполнять долю функций подразделений.
В Северо-Западном отделении ОАО Сбербанк России структуру фондового отдела банка (отдела по ценным бумагам) можно представить следующим образом:
1) На Группу продаж (Sales) возложена обязанность работать с клиентами-инвесторами, осуществляя операции по приобретению/продаже ценных бумаг для клиентов по их заявкам.
2) На Группу управления имуществом (Asset Management) возложена обязанность по управлению портфелями ценных бумаг клиентов и их финансовыми средствами.
3) На Группе торговли (Trading) лежит обязанность по заключению сделок с ценными бумагами как по поручениям клиентов, так и самостоятельно.
4) В Группе документации (бухгалтерии) (Back-office) осуществляется документальное оформление сделок, регистрация и реализация клиентских соглашений и договоров с учетом сделок, произведенных с ценными бумагами.
5) На Группу анализа (Analitics) возложен контроль за накоплением информационных данных о показателях фондового рынка.
6) В Группе администрации (Administration) осуществляется определение прав доступа к финансовым инструментам и операциям для пользователей, общий контроль за жизнедеятельностью системы, формирование отчетности для руководства.
Компьютеризация рабочего места дает возможность существенно увеличить осведомленность руководства и работников фондовых отделов о событиях, которые имеют отношение к котировочным данным ценных бумаг и урезать время реакции на модификации рыночной конъюнктуры. При помощи специальных аналитических и прогнозных программ, систем с элементами искусственного интеллекта, обрабатывается разнообразная и разнородная информация, включая и данные котировок ценных бумаг в разнообразных точках мира, они формируют потенциал быстрого улавливания и рассмотрения динамического процесса курсов (курсовой разницы) по ценным бумагам и выбора в связи с этим точной стратегии рыночных игр с целью обращения полученных данных в прибыль[15]. В Северо-Западном отделении Сбербанка России Отдел управления портфелем ценных бумаг находится в структуре Управления собственных инвестиций (рис. 1.2.).
Рис. 1.2. Структура системы Управлений Северо-Западного филиала ОАО Сбербанк России
В отделе управления портфелем ценных бумаг осуществляется формирование и развитие политики по отношению к инвестициям компании, которые могут быть реализованы в ценные бумаги. Кроме того, задачей Управления собственных операций является: планирование, анализ и выбор объектов для инвестирования, а также протекающее распоряжение инвестиционными операциями (при этом заключение сделок производится через торговый отдел). Здесь же производится стратегия и проходящее управление портфелем ценных бумаг и ресурсов, которые его формируют; устанавливаются существенные ограничения на риски; планирование, рассмотрение качества и текущее регулирование состава портфеля.
1.3. Задачи совершенствования формирования и управления портфеля ценных бумаг на основе информационной поддержки
Процесс функционирования каждого из отдельно взятых отделов и Управлений напрямую зависит от внедрения большого количества автоматизированных рабочих мест специалистов, поскольку от того, насколько интенсивно происходит внедрение данной программы зависит стабильность деятельности отдела ценных бумаг. На современном этапе банк, в частности отдел ценных бумаг, испытывает недостаток в АРМ, под руководством единой автоматизированной системы управления АСУ. Для того чтобы определить направления работы в сфере усовершенствования единой системы управления и отдельных АРМ следует исследовать структуру АСУ в отделе ценных бумаг Северо-Западного отделения ОАО Сбербанк России.
В отделе АРМ подразделяются на отдельные группы. Каждая группа объединяет одно или несколько АРМ в зависимости от количества в ней специалистов, объемов операций с данным видом ценных бумаг. Группа отвечает за свою разновидность ценных бумаг.
Комплекс АРМ специалистов по работе с собственными ценными бумагами и финансовыми инструментами банка должен давать возможность разрешения задач по двум основным категориям операций: операции с собственными акциями и облигациями; операции с депозитными, сберегательными сертификатами и векселями банка. На современном этапе в рассматриваемом отделении не все специалисты обеспечены АРМ.
По первой категории операций должны выполняться следующие задачи:
- учет бланков ценных бумаг (в соответствии с каждым видом ценных бумаг);
- учет выпуска и направления движения ценных бумаг, которые выпущены с целью формирования уставного фонда банка и дополнительно для увеличения уставного фонда банка (по видам и держателям - для именных ценных бумаг);
- начисление и учет дивидендов;
- ведение (ввод, корректировка) информационных массивов по держателям акций и облигаций;
- проведение регистрации операций выкупа, переуступки и другие;
- реализация регламентированных отчетных форм по операциям;
- создание файлов проводок по операциям;
- регистрация и сопровождение информации по котировкам акций на бирже и ценам на внебиржевом рынке.
По второй категории операций должны реализовываться следующие задачи:
- учет бланков сертификатов и векселей;
- проведение подготовки условий выпуска сертификатов для регистрации в Национальном банке, подготовки копии условий на магнитном носителе для предоставления в Национальный банк;
- учет операций по размещению сертификатов (ведение лицевых счетов по отдельным видам и срокам погашения);
- учет операций по начислению и выплате процентов, начислению и уплате налога на доходы по сертификатам; подготовка положений по работе с векселями;
- учет операций по дисконтным и процентным векселям;
- учет операций по начислению и выплате процентов по процентным векселям, начислению и выплате налога на доходы по векселям;
- формирование файлов проводок по операциям;
- формирование ежедневных отчетных форм по операциям, отчетов по итогам выпуска (по каждому виду и выпуску), отчетных форм для предоставления в регистрирующий орган;
- ведение статистической информации по ценам приобретения обязательств банка на вторичном рынке.
Комплекс АРМ специалистов по работе с государственными ценными бумагами должен решать задачи:
- учет операций, формирование файлов проводок, формирование отчетных форм по операциям в качестве дилера при работе с государственными ценными бумагами;
- учет операций, формирование файлов проводок, формирование отчетных форм по операциям в качестве инвестора при работе с государственными ценными бумагами;
- учет операций по приобретению и продаже государственных долгосрочных, среднесрочных и краткосрочных долговых обязательств; учет операций по казначейским обязательствам, государственным казначейским векселям, облигациям внутреннего валютного займа и другим ценным бумагам, выпускаемым правительством;
- формирование ежедневных файлов проводок по операциям;
- формирование отчетных форм;
- ведение информации по котировкам государственных ценных бумаг;
- ведение информации по нормативным документам, регламентирующим работу с государственными бумагами, отслеживание изменений в законодательных материалах.
Комплекс АРМ специалистов группы работы с ценными бумагами акционерных обществ, банков должен решать следующие задачи:
- ведение и учет операций по купле-продаже акций корпораций, банков и других предприятий и организаций;
- ведение и учет операций по корпоративным векселям: учет (дисконт) векселей; операции по переучету; операции по выдаче ссуд под обеспечение векселей; ведение аналитического учета по лицевым счетам принятых к учету векселей, задолженности векселедержателей и векселедателей; контроль за сроками погашения; учет операций по передаче векселей на инкассо в другие банки и др.;
- ведение и учет операций по вложению средств в векселя других банков.
Комплекс АРМ специалистов группы работы с физическими лицами должен решать задачи ведения и учета операций с ценными бумагами, владельцами которых являются физические лица.
Комплекс АРМ специалистов группы работы с иностранными и валютными ценными бумагами должен вести учет по операциям:
- с иностранными ценными бумагами: евроноты, еврооблигации и ценные бумаги иностранных юридических лиц;
- с ценными бумагами, стоимость которых выражена в иностранной валюте.
Комплекс АРМ специалистов группы работы с производными ценными бумагами должен выполнять следующие задачи:
- ведение и учет операций по выпуску и обращению банковских гарантий, резервных аккредитивов (аккредитивов Stand by);
- ведение и учет операций с фьючерсами, опционами, свопами, варрантами, коносаментами;
- учет ссуд, выданных под обеспечение таких ценных бумаг.
Комплекс АРМ специалистов группы депозитарных, регистраторских и трансфер-агентских операций должен решать задачи по учету и хранению ценных бумаг, ведению реестров акционеров различных эмитентов и другие задачи, связанные с этими операциями.
Все перечисленные компоненты АРМ должны поддерживать: ведение нормативной информации по соответствующим операциям, ведение статистических данных по ценным бумагам в разрезе видов ценных бумаг, эмитентов, держателей, а также подготовку и формирование статистических справок, таблиц, отчетов. Все учетные операциям, проводимые по результатам дня должны отражаться в файле дневных проводок и передаются в бухгалтерию банка для отражения этих операций в ежедневном балансе.
Комплекс АРМ группы анализа конъюнктуры рынка предназначен для решения задач:
- управление портфелем ценных бумаг банка: оценка финансового состояния эмитентов; оценка состояния рынка ценных бумаг; анализ изменения цены бумаги за время ее обращения на рынке; прогноз ожидаемой цены и сравнительный анализ привлекательности различных типов ценных бумаг; формирование портфеля и поддержание его эффективного состояния;
- размещения эмиссии ценных бумаг клиента: анализ финансово-экономического состояния клиента; оценка проспекта эмиссии; оценка возможности размещения ценных бумаг в текущий момент; прогноз благоприятного времени для их размещения; оценка предполагаемого дохода банка от размещения ценных бумаг; выработка стратегии и принятие решения об их размещении;
- управления собственными ценными бумагами: анализ финансового состояния банка; прогноз поведения собственных бумаг банка на рынке; оценка необходимости дополнительной эмиссии; оценка рынка заемных средств; принятие решения о привлечении средств за счет выпуска ценных бумаг и др.
Данные группы АРМ функционируют в Северо-Западном отделении ОАО Сбербанк России не на полную мощь, несмотря на то, что часть специалистов группы работают с оборудованными АРМ. Более 30% специалистов продолжают пользоваться не полностью оборудованными или лишенными автоматизированных средств рабочими местами.
Дата добавления: 2018-02-18; просмотров: 661; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!