Анализ дебиторской и кредиторской задолженности
КУРСОВАЯ РАБОТА ПО ПРЕДМЕТУ: «КОМПЛЕКСНЫЙ ЭКОНОМИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ ХОЗЯЙСТВЕННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ ПРЕДПРИЯТИЯ» Отправлять на эл.почту : bv.inna@yandex.ru Преподаватель : Билоус Инна Васильевна к.э.н., доцент В названии письма указываем : группу, ФИО и предмет.
ЦЕЛЬ И ЗАДАЧИ КУРСОВОЙ РАБОТЫ
Выполнение и защита курсовой работы является важным этапом изучения учебной дисциплины «Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности».
Основной задачей курсовой работы является закрепление знаний и практических навыков по проведению анализа анализ хозяйственной деятельности организации, полученных во время аудиторных занятий, расширение полученных знаний, а также развитие навыков самостоятельной работы. В курсовой работе студент должен показать умение свободно пользоваться общепринятой экономической и бухгалтерской терминологией, использовать приемы анализа финансовой отчетности, а также интерпретировать полученные в ходе анализа результаты.
Курсовая работа выполняется студентами в межсессионный период.
Тема курсовой работы является общей для всех студентов и звучит как «Экономический анализ хозяйственной деятельности».
Структура курсовой работы должна содержать введение, главы (разделы) с 1-4 параграфами в каждой, заключение в виде конкретных выводов и рекомендаций, список использованной литературы и приложения.
|
|
|
Материал в курсовой работе располагается в следующей последовательности:
1) титульный лист;
2) содержание работы;
3) введение;
4) текст работы;
5) заключение;
6) библиографический список;
7) приложения.
Курсовая работа должна содержать следующие разделы:
Общая характеристика предприятия
Анализ формы «Бухгалтерский баланс» - Приложение 1-9
3. Анализ формы «Отчет о финансовых результатах» Приложение 10-19
Заключение
Список использованных источников
Приложения
ВНИМАНИЕ!!! По результатам анализа данных сделать соответствующие выводы, построить графики.
МЕТОДИЧЕСКИЕ УКАЗАНИЯ К ВЫПОЛНЕНИЮ КУРСОВОЙ РАБОТЫ
Оформление: Формат листа А4. Поля: верх, низ -2 см, правое -1см, левое-3 см. Абзац 1,5.
Внутренний анализ финансовой отчетности направлен на прогнозирование расширения производственной деятельности, выбора источников и возможности привлечения инвестиций в те или иные активы, сохранения ликвидности предприятия или вероятности его банкротства. Сама бухгалтерская (финансовая) отчетность может служить оценкой работы менеджеров; по коэффициентам, характеризующим финансовое положение предприятия, внешние пользователи могут судить о работе менеджеров.
|
|
|
Источниками информации для проведения анализа являются:
– форма «Бухгалтерский баланс»;
– форма «Отчет о финансовых результатах»;
– форма «Отчет об изменениях капитала»;
– форма «Отчет о движении денежных средств»;
– пояснения к бухгалтерскому балансу и отчету о финансовых результатах
Анализ бухгалтерского баланса предполагает оценку активов предприятия и источников их формирования.
Анализ отчета о финансовых результатах позволяет оценить объемы реализации, величины затрат, прибыли от продаж, прибыли до налогообложения и чистой прибыли предприятия.
По данным приложений к балансу можно оценить динамику собственного капитала и прочих фондов и резервов, притока и оттока денежных средств в разрезе текущей, инвестиционной и финансовой деятельности, динамику заемных средств, дебиторской и кредиторской задолженности, амортизируемого имущества и других активов и обязательств предприятия.
Для анализа (интерпретации) показателей бухгалтерской (финансовой) отчетности используют общепринятые приемы:
– чтение отчетности;
– вертикальный анализ;
– горизонтальный анализ;
– трендовый анализ;
– расчет финансовых коэффициентов;
– факторный анализ.
|
|
|
АНАЛИЗ ФОРМЫ «БУХГАЛТЕРСКИЙ БАЛАНС»
Анализ имущества предприятия
Наиболее информативной формой для анализа служит бухгалтерский баланс – отчет, показывающий финансовое положение данной организации на определенную дату. В бухгалтерском балансе отражается состояние средств организации в денежной оценке в двух разрезах:
· по составу (виду);
· по источникам формирования.
Баланс включает количественные (абсолютные) показатели. Анализ тех или иных показателей, экономических явлений, хозяйственных процессов, ситуаций начинается с рассмотрения абсолютных величин в натуральных или стоимостных измерителях. Эти показатели являются основными в финансовом учете. В анализе они используются для исчисления средних или относительных величин.
Для анализа абсолютных показателей используется, как правило, метод сравнения, с помощью которого изучаются абсолютные или относительные изменения показателей, тенденции и закономерности их развития.
Финансовое состояние предприятия характеризуют состав, размещение средств и источники их образования.
Средствами анализа абсолютных показателей являются вертикальный и горизонтальный методы.
|
|
|
Возможно укрупнение статей баланса для большей наглядности и снижения излишней трудоемкости процесса анализа.
Структура актива бухгалтерского баланса характеризуется соотношением оборотных и внеоборотных активов, на значение которого в большей степени влияют специфические факторы ведения бизнеса: отраслевая принадлежность, масштабы деятельности, инфраструктура хозяйственных операций, особенности взаимоотношений с покупателями и заказчиками.
Для изучения структуры бухгалтерского баланса используют вертикальный анализ. Его назначение заключается в возможности проанализировать целое через отдельные элементы, составляющие это целое. При рассмотрении результатов баланса вертикальный анализ позволяет увидеть удельный вес каждой статьи в общем итоге (стоимости имущества, валюте баланса), определить структуру средств и их источников, а также произошедшие в них изменения.
В выводах отразить изменение структуры активов и выявить относительную значимость тех или иных статей. По данным таблицы построить круговые диаграммы на начало и конец отчетного периода.
Горизонтальный анализ позволяет оценить темпы роста (снижения) каждой из групп средств организации и их источников за рассматриваемый период. По результатам анализа данных сделать соответствующие выводы, построить графики.
Характеристику хозяйственной деятельности организации и его изменения за отчетный период необходимо дать по следующим важнейшим показателям:
1) стоимости имущества предприятия;
2) стоимости иммобилизованных (внеоборотных) активов;
3) стоимости мобильных (оборотных, текущих) средств;
4) стоимости материальных оборотных средств (запасов);
5) величине собственных средств предприятия;
6) величине заемных средств.
При анализе сравнительного аналитического баланса необходимо обратить внимание:
а) на изменение удельного веса собственного капитала в стоимости источников финансирования;
б) на соотношение темпов роста собственного и заемного капиталов;
в) на соотношение темпов роста дебиторской и кредиторской задолженности.
При стабильной финансовой устойчивости у предприятия должны увеличиваться в динамике валюта баланса и доля собственного капитала; темп роста собственного капитала должен быть выше темпа роста заемного капитала; темпы роста дебиторской и кредиторской задолженностей должны быть примерно одинаковыми.
Оборотные активы (оборотные средства, мобильные активы, текущие активы) занимают значительный удельный вес в общей сумме средств, которыми располагает предприятие.
Основными задачами анализа оборотных активов является изучение изменения их состава и структуры, определение основных источников формирования оборотного капитала и определение эффективности использования оборотных активов.
По данным проводится анализ состава и структуры оборотных активов, делаются соответствующие выводы.
Представить графически изменение величины и структуры запасов.
Предприятия могут приобретать основные, оборотные средства и нематериальные активы как за счет собственных, так и за счет заемных (привлеченных) источников (собственного и заемного капитала).
Анализ состава и структуры источников средств предприятия проводится на основании данных. По результатам анализа строятся графики, делаются выводы о динамике соотношения собственных и заемных средств предприятия.
Заемные средства используются на предприятии для финансирования как текущей (вложение в оборотные средства), так и долгосрочной деятельности (приобретение оборудования, строительство нового здания и т. д.). Одновременно повышается рентабельность собственного капитала за счет эффекта финансового рычага, но и увеличивается зависимость предприятия от внешних источников, следовательно, снижается его финансовая устойчивость.
Делаются следующие выводы:
─ о динамике общей величины кредитов и займов;
─ о динамике структуры заемных средств.
Важным показателем финансовой устойчивости предприятия является величина собственных оборотных средств. По форме табл. 7 рассчитать и проанализировать динамику собственных оборотных средств предприятия. Сформулировать выводы о влиянии факторов на величину этих показателей.
Анализ дебиторской и кредиторской задолженности
Дебиторская задолженность свидетельствует о временном отвлечении оборотных средств из оборота предприятия.
Организации необходимо знать состояние дебиторской задолженности, поскольку от нее в значительной степени зависит величина оборотных активов и мобильность имущества. Под состоянием дебиторской задолженности понимается перечень конкретных дебиторов, их платежеспособность, экспертная оценка просроченной, сомнительной и безнадежной задолженности.
Основные задачи анализа дебиторской задолженности:
– анализ состава и структуры дебиторской задолженности;
– определение реальной величины дебиторской задолженности в условиях меняющейся покупательной способности денежных средств;
– анализ и разработка политики расчетов, обоснование условий предоставления кредита отдельным покупателям;
– выявление в составе дебиторской задолженности обязательств, маловероятных для взыскания;
– прогнозирование инкассации дебиторской задолженности.
Качество дебиторской задолженности характеризуется показателями ее оборачиваемости:
– коэффициентом оборачиваемости (количеством оборотов), определяемым по формуле
Кодз = Впр / ДЗ,
где Впр – выручка от продаж отчетного года;
ДЗ – средний остаток дебиторской задолженности отчетного года.
– длительностью (продолжительностью, скоростью, временем) одного оборота, выражаемой в днях:
Тодз = Т / Кодз,
где Т – длительность анализируемого периода (360 дней).
На каждую отчетную дату для оценки дебиторской задолженности необходимо рассчитать долю дебиторской задолженности в общей величине оборотных активов.
Одним из критериев оценки дебиторской задолженности является доля сомнительной дебиторской задолженности в ее общей величине. Рост этого показателя свидетельствует о снижении ликвидности активов.
Рассчитать показатели оборачиваемости дебиторской задолженности, проанализировать их динамику за отчетный период.
Заемные источники финансирования деятельности предприятия в большей степени представлены кредиторской задолженностью, поэтому необходимо изучить ее состав и структуру, а также произошедшие в ней изменения.
При анализе кредиторской задолженности необходимо изучить давность ее появления, частоту и причину образования просроченной задолженности, установить сумму выплаченных санкций за просрочку платежей.
Эффективность использования кредиторской задолженности рассчитывается аналогично дебиторской задолженности (с построением соответствующей таблицы).
Финансовое равновесие предприятия зависит от соответствия предоставленных и полученных объемов кредитования.
Анализ состояния дебиторской и кредиторской задолженности, а также их соотношения, приобретает особое значение в условиях обесценивания денег и дефицитности финансовых ресурсов. Риск невозвращения или неполного возвращения денежных средств за готовую продукцию со стороны дебиторов сокращает выручку, а также снижает возможность предприятия погашать кредиторскую задолженность за счет возвращения средств дебиторами. Также можно выделить риск несвоевременного возвращения средств дебиторами или возвращения средств позднее срока погашения кредиторской задолженности, что автоматически переводит дебиторскую и кредиторскую задолженности в состояние просроченных.
Аналитиком делается вывод об ухудшении состояния расчетов с дебиторами, если:
1. дебиторская задолженность значительно превышает кредиторскую. Считается, что нормальное соотношение дебиторской задолженности к кредиторской составляет 1,2, т. е. на 1 руб. кредиторской задолженности должно приходиться около 1,2 руб. дебиторской. В случае более высокого коэффициента для погашения кредиторской задолженности организации могут потребоваться заемные средства, привлечение которых вызывает рост зависимости от внешних источников финансирования и снижения финансовой устойчивости;
2. имеется просроченная или сомнительная к получению дебиторская задолженность, наблюдается ее рост. Просроченная дебиторская задолженность приводит к снижению ликвидности предприятия и сокращению денежных средств, находящихся в его распоряжении, что в свою очередь приводит к снижению платежеспособности;
3. если доля дебиторской задолженности покупателей и заказчиков достаточно высока (около 40-50 % от общего объема текущих активов), можно сделать вывод о снижении ликвидности текущих активов в целом из-за состояния дебиторской задолженности;
4. оборачиваемость дебиторской задолженности замедлилась, что связано, прежде всего, либо со снижением величины выручки от продаж, либо с ростом ее остатков, т.е. невозвращением. Снижение оборачиваемости дебиторской задолженности приводит к оттоку денежных средств организации и возрастанию их дефицита.
Делается вывод об ухудшении состояния расчетов с кредиторами, если:
1. в отчетном году возникла новая кредиторская задолженность;
2. кредиторская задолженность значительно превышает краткосрочную дебиторскую (более чем в 2 раза), следовательно, наблюдается нехватка платежных средств, что может привести к неплатежеспособности организации;
3. сумма кредиторской задолженности увеличилась, выручка снизилась и, соответственно, снизилась скорость обращения кредиторской задолженности. Это говорит о том, что на предприятии существует дефицит платежных средств, и предприятие не может вовремя погасить свои долги.
В самом общем случае темпы роста дебиторской и кредиторской задолженности должны быть примерно одинаковыми или кредиторской – чуть выше.
Темп прироста дебиторской задолженности может быть меньше, чем темп прироста кредиторской задолженности. Причина такой ситуации кроется в более низкой скорости обращения кредиторской задолженности. Если кредиторская задолженность превышает дебиторскую, темп прироста дебиторской задолженности меньше, чем темп прироста кредиторской задолженности, то такая ситуация ведет к дефициту платежных средств и неплатежеспособности.
Если рост дебиторской и/или кредиторской задолженности сопровождается ростом выручки от продаж, он является оправданным.
Ускорение оборачиваемости дебиторской задолженности и замедление оборачиваемости кредиторской задолженности приводят к притоку денежных средств.
По результатам всех расчетов делаются выводы о составе, структуре и изменениях в отчетном году величин дебиторской и кредиторской задолженностей.
Дата добавления: 2018-04-15; просмотров: 209; Мы поможем в написании вашей работы! |
Мы поможем в написании ваших работ!